当前，涉农银行在支持“三农”上陷入空前困惑，一方面要控制信贷风险，获得盈利，实现商业可持续性；一方面又要提高涉农项目效益，实现“三农”可持续发展。这需要涉农银行寻找到两者利益契合点，这不是件轻而易举的事。因为除了“三农”本身具有天然抗风险能力弱、利润薄之外，还由于市场信息不对称，受价格波动幅度大影响，始终难以跳出“价格”周期怪圈。同时，更让涉农银行部门担忧的是，农村人口、产业、知识等全面“空心化”，农村缺乏优质信贷产业项目，要实现商业可持续发展无异于攀登“蜀道”。
当此情势，或许有人会产生错觉，是不是涉农银行与“三农”产业之间只能处于水火不相容两个对立面？银行无法在“三农”产业上开拓出商业可持续发展新路？其实也不尽然，只要涉农银行从当地农村经济实际出发，开动脑筋，找准切入点，就能走出双方可持续发展的“新通道”。湖南麻阳农村商业银行产业金融实践探索，或许能为涉农银行在新常态下，拓展商业可持续“生路”提供有益思考。
2012年，湖南省麻阳农村商业银行为解决存贷比过低问题，并为富余资金寻找出路，主动与县财政局、县扶贫办、农业产业化公司共同合作，大力发展产业金融链，实现农业产业化经营。其具体运作是，选择在本县6个乡镇6个村设立“产业金融贷款担保基金”。其资金构成为村委会注入80%（由县财政与扶贫办拨付产业扶持资金）、企业注入10%、农户自筹10%的比例，每个村建立50万元“产业金融贷款担保基金”，统一存入信用社，信用社按担保金5-8倍放大授信；同时对其给予存款利率上浮10%、贷款利率下浮10%的优惠。县财政局与扶贫办为贷款农户提供全额贴息，并负责对“产业金融贷款担保基金”进行监管，做到一村一协议，一产业一协议，明确担保范围、期限等。担保金存入信用社产生的利息，按出资比例分配，村级的归村集体，用于产业发展工作经费。产业金融贷款担保金到期后，按出资额退还企业、村集体，用于村级产业基础设施建设等相关配套支出。
为确保产业金融模式正常运转，麻阳县政府建立了“四级联动”金融扶持机制。县财政局、扶贫办成立县产业金融服务中心，专门负责扶持资金管理及村产业指导服务、农户贷款贴息、与合作企业和县农商协调等事务。各乡镇对应业务归口乡镇农村产权流转服务中心（乡镇农村金融服务中心）负责。村成立村级产业金融服务中心，负责本村产业规划和实施、贷款户资格审查和贷款推荐、协助金融部门清收贷款，以及协调农户与企业、银行、扶贫办关系等。合作农业企业则负责产业技术指导、产品保底回收、货款优先偿还银行贷款等。
产业金融模式充分发挥了政府在“三农”服务中的“中枢”作用，增强了政府责任意识，放大了产业金融模式辐射效应，达到了农户、农业企业、金融机构、政府机构四方共赢目的。截止2015年4月末，累计发放产业金融担保贷款2450万元，带动1250户农户种植半夏、葛根、黄桃、甜橙等2400亩，增收1245.32万元，平均每户增收9955元，为农村经济发展注入了新活力。目前已累计收回产业金融担保贷款2395万元，农商行实现利息收入322.86万元。产业金融模式在农村经济中发挥的作用，得到了省委省政府有关领导肯定。
产业金融模式也存在风险问题，麻阳农商行把发放产业金融贷款风险防范放在重要位置，建立一套自我约束和规范长效机制，推进了产业金融贷款持续良性循环。首先，坚持“五公开一监督”机制。即公开贷款政策条件、公开评级授信原则，公开贷款流程和时限，公开贷款金额方式、用途及利率，公开贷款违约责任处罚等。最后，将贷款交给全社会监督。即将农商行产业金融工作领导小组、“三级”评级授信负责人、农商行支行负责人、客户经理等名单和电话向社会公布，并聘请社会监督员，接受全社会举报和监督。其次，强化内外风险防控。一是加强内部风险管控，全面推行贷款“三包一挂”责任制，将客户经理绩效工资与承担工作量、贷款质量、创造效益挂钩，实行绩效考核，防止滥放贷款倾向。加大对独立审批人、客户经理考核力度，从源头上控制风险。二是加强外部风险管控。充分发挥乡镇产业金融服务中心职能，解决信息不对称问题，在贷款评级、授信、发放前实行公示制，严把准入关，从源头上降低贷款风险。三是加强项目带动，探索出了“公司+农户”或“农户+”模式，选取周期短、见效快、市场好、效益高的种养殖等具有良好收益项目，真正与农户结成利益共同体。通过这种信贷风险防范措施，麻阳农商行新投放产业金融担保贷款到期本息回收率均达98%以上，2014年末产业金融不良贷款率仅2.24%。
从目前看，产业金融模式充分发挥了五大金融功能：其一，实现了普惠制金融服务。农户小额信用贷款只需村级“产业金融贷款担保基金”担保，即可获得贷款，让银行信贷直接走进千家万户，并让贷款全程接受有效社会监督，促进区域金融生态改善和区域经济发展。过去，该县兰村乡望远村每年能贷到款的农户最多不超过10户，总金额不超过20万元，试点后分别增长了30余倍。其二，放大了财政资金效益。建立产业金融贷款担保模式，将财政扶贫资金由过去直接投入转变为间接投入，让金融资本充当产业金融模式主力军，乘数效应使财政扶持资金功效放大了5-10倍，收到了“四两拨千斤”功效。其三，激发了农户创业热情。农户小额信用贷款通过注重市场规律的金融机构参与，把产业发展引入市场轨道，实现产业与金融有效对接。且这种模式改变了过去银行支农信贷“一头热”局面，增强了政府狠抓产业与金融良性发展责任感。同时，提高了农民发展产业针对性及主动权，增强了农户抓好生产经营责任感。其四，优化了社会信用环境。
由于产业金融模式是建立在农户评级授信、信用村镇等基础上，增强了农户信用观念，实现了从“要我还款”到“我要还款”转变。其五，促进了经济社会发展。产业金融模式，有效解决了农村金融与农村产业不对接问题，为大批从事种养殖业农户做大产业提供了资金后盾；同时，也吸引了大批青壮年返乡创业，使农村夫妻分居、儿童留守、老人空巢、田土荒芜等社会问题得到有效缓解。此外，扶持发展壮大了村级产业，广大农户在种植及生产过程中学到了技术，找到了致富奔小康有效路径。
产业金融模式推动了农村经济发展同时，也给麻阳农商行带来了意想不到的效果：农民把钱纷纷存入农商行，存款外流现象得以扭转，从去年推行之日至今年4月末，存贷款分别增长了3.5亿元和2.8亿元，存款、贷款余额分别达到18.63亿元和 12.06亿元，分别占当地县域金融份额的三分之一。尤为突出的是，树立了品牌形象，获得了农民高度认可，农民把麻阳农商行当成了自己的银行，且认为是精品银行、普惠银行，麻阳农商行社会地位、品牌形象得到了很大提升
