随着比特币交易价格飙升，一些来自美国本土的金融机构担心作为世界上持仓量最集中的资产，潜在抛售可能会导致崩盘。根据全美第二大资产管理公司AQR资产管理公司的数据，世界上40%的比特币被掌握在约1000个人手中，平均下来每人手握资产1.056亿美元。
比特币玩家大串联引发抛盘忧心
AQR资本管理公司前董事总经理兼金融市场研究主管艾伦·布朗表示，比特币的约40%可能被1000人持有，按照目前的价格，他们希望将自己所持有比特币数量的一半出售掉，这可能会联手操纵比特币交易市场。多年来，许多比特币的大量持有者都彼此认识。在被嘲笑的早期阶段，他们的处境也因为比特币而很窘迫，现在他们可能会联合起来，以打击或支撑该市场。
数字货币交易平台Bittrex最近写信给其用户，警告称，如果他们联合起来组成“旨在操纵价格的“泵组”（pump groups），那么他们的账户可能会被暂停交易。
专注于区块链投资的投资基金Multicoin Capital的管理合伙人萨玛尼（Kyle Samani）表示：“我认为有几百人。他们可能会互相联系。”
Ross&Shulga的证券律师罗斯（Gary Ross）表示，这样做的一个原因是：至少有一些信息共享是合法的。他说，因为比特币是一种数字货币，而不是一种安全保障，因此还没有与数字货币交易相关的禁令：一群人联合起来购买足够多的比特币以推高价格，然后在几分钟内让其价格暴跌。
每个人都应该清楚：这1000个人对于比特币的价格有很大的影响。
过去一个月里面，比特币的价格上涨8000美元/币，这就不难解释为什么现在比特币处于15000美元的高位仍有人想要入手。决定比特币价格的，只需要少许交易即可。因此在比特币玩家不同账户之间互搏即可完成比特币的直线上扬。
自始可疑 持筹高度集中成数字货币特点
在某种意义上来说，比特币的交易在比特币持有者之中已经形成控盘。比特币严格讲本质上根本不是资产，它也没有任何内在价值。所有的价值来自于比特币玩家的自我主张的宣传。
关于比特币，它仅仅来自2009年互联网上推出了一份以假名写的白皮书，这是由互联网上独立的计算机网络维护的一种数字支付形式，使用密码学来验证交易。比特币最狂热的信徒说，比特币可能会取代银行甚至是传统的货币，但是它仅仅是值得人们用来交易的东西，并将成为市场情绪的大转变的牺牲品。
对于几年前就为这与深网紧密相连的加密货币下注的交易者们利好，但是打算入场的新投资者们应该了解到，这四十多人对于比特币的价格影响会非常巨大。如果考虑到比特币的价值或许不是基于任何潜在资产，而是货币持有者的情绪，入场的潜在风险会更大。
“任何一种资产品种中都可能出现个人持有者和机构持有者勾结，联合操纵价格的事情；这些情况也的确出现过。”BlockTower资本的联合创始人，同时也是芝加哥大学捐赠基金的前资金经理Ari Paul说道。
现在的情况看起来是，这些比特币大宗玩家中的某些已经彼此认识了，他们是在比特币“挖矿”更为简单并且没有那么多竞争对手的时候入手比特币的。（新币产生的过程被叫做“挖矿”，根据比特币产生的条件，挖矿的难度会越来越高。）
加密对冲基金Tetras Capital的联合创始人苏纳伯格（Alex Sunnarborg）表示，前100位比特币的地址控制了所有发行比特币的17.3%。在比特币的竞争对手以太币中，排名前100位的地址控制了40%的以太币供应。而像Gnosis、Qtum和Storj等加密货币中，排名前100的地址都控制着90%以上供应。许多拥有大量虚拟货币的所有者是运行这一虚拟货币项目的团队的一部分。
数字货币不具稀缺性 新币种唾手可得
IFO是指通过团队通过分叉比特币区块链生成新的代币，然后声称自己能够实现优于比特币功能，以吸引算力和投资者入局的行为。从8月初BCH的诞生开始，IFO事件愈演愈烈。
换言之，这意味着比特币缺乏稀缺性和唯一性。
目前共有六种较知名的分叉币。而在虚拟货币排名网站CoinMarketCap上，搜索“Bitcoin”开头的虚拟货币，预选栏里就跳出了七八种比特币的变种分叉币，在虚拟货币排行榜里稍微数数，发现以 Bitcoin开头命名的货币，就有数十个。
12月6日，Twitter上惊现一个名为SatoshiNakamoto（中本聪的英文名）的账号，从发消息的口吻看他自认是比特币之父中本聪。这位“中本聪”表示对比特币核心团队失去信心，并宣布将推出真正的比特币——BCX。
2009年，自比特币挖掘系统刚刚诞生，如果化名为“中本聪”的“比特币之父”从那时就开始挖掘，现在他可能持有98万枚比特币，是现在流通中比特币总数的5%，总价约152亿美元。
比特币运行至今一直比较保守，越来越不符合当前巨大交易量的需求。因此有开发者提出扩容方案，对此，比特币核心钱包Bitcoin Core团队始终不认同，于是扩容之争持续不断。
2017年8月1日，因为扩容与激活SegWit的争执已经不可调和，所以发生了比特币首次分叉，诞生出分叉币BCH。
而在后来，越来越多秉持不同理念的开发团队分叉了比特币，先后诞生出BTG、BCD，并在12月接下来的日子里，还将分叉出SBTC、LBTC、BTC King、GOD（BITCOIN GOD）。比特币一直秉持去中心化、自由开放的理念，所以分叉并不是什么错误的事，而且对于这些自立门户的分叉行为也有了一个新的名词——IFO（首次分叉发行）。
不过，除去已经失败的SegWit2X之外，还没有分叉币自称是正统的比特币，而比特币捉襟见肘的交易承载量始终没有得到解决。其实在中本聪隐退之前就已经交代过必要时比特币需要扩容，所以说现在的Bitcoin Core团队为了现实的利益，违背了中本聪过去的理念。
