百大券商业绩大比拼,谁是最强王者?

百大券商业绩大比拼,谁是最强王者?
2017年05月27日 20:10 金融街见闻

来源| 东方财富Choice数据(ID:choiceinfo)已获授权发布,特此感谢!

作者| 古林

通过对证券公司2016年财务报告的数据整理,汇总百大券商规模及经营业绩排名,供读者与市场人士参考。其中,规模与业绩相关数据多采用年报合并报表口径,各项业务方面为统一比较口径采用相关科目数据予以考察,与公司实际业务线的收入或有差距。

百大券商规模与业绩总资产

100家证券公司2016年合计资产6.96万亿元,较2015年度数据下降约6.92%。超过千亿规模的证券公司有17家,其中中信证券以5974.39亿元居首,海通证券、国泰君安和华泰证券紧随其后。

总资产在100-1000亿元的券商有64家,另有19家券商总规模不到百亿元,包括去年新成立的申港证券和华菁证券。

同比变化中,有37家证券公司2016年总资产有所攀升,海际证券、上海华信证券、华金证券和九州证券扩张程度十分显著,增速达到至少翻番的水平。前30名中,天风证券、国海证券、兴业证券和东吴证券也有两位数的增长。

证券公司资产总计(万元)

数据来源:东方财富Choice数据,证券公司2016财报

净资产

100家证券公司2016年合计1.68万亿元,较2015年度数据增长约13.37%,超过千亿规模的证券公司有2家,分别为中信证券和海通证券,达到14.27亿元和11.01亿元,国泰君安、华泰证券和广发证券以超过500亿元的净资产规模排在3-5位。

较2015年,有85家券商净资产水平同比提升,其中9家券商净资产增幅超过100%,分别为上海华信证券、海际证券、东方财富证券、华创证券、华龙证券、华金证券、国融证券、国盛证券和江海证券。

证券公司归母所有者权益(万元)

数据来源:东方财富Choice数据,证券公司2016财报

净资本

有87家证券公司年报公布该项数据指标,另有13家未公布。可比数据显示,2016年末87家券商合计净资本约1.30万亿元,较2015年末同比增长24.14%,增资扩股行动十分明显。中信证券、国泰君安和海通证券依然位列三甲,前20名中长江证券和国开证券的净资本较2015年有较大增长。

证券公司净资本(万元)

数据来源:东方财富Choice数据,证券公司2016财报

营业收入

受到市场环境与行情因素的影响,100家证券公司2016年合计实现收入4062.41亿元,较2015年度缩水约38.16%。其中,年度收入超过百亿元的有10家证券公司,相比2015年减少6家,均为上市券商;收入在10-100亿元的共62家,另有3家证券公司收入不及1亿元。

同比变化中,有7家券商在2016年营业收入实现正增长,分别为上海证券(34.51%)、开源证券(20.61%)、九州证券(42.62%)、上海华信证券(242.96%)、华金证券(36.07%)、联储证券(94.52%)和华英证券(20.04%)。

证券公司营业收入(万元)

数据来源:东方财富Choice数据,证券公司2016财报

净利润

百家证券公司2016年合计实现净利润1331.29亿元,与2015年相比减少约48.42%,仅中信证券业绩超过百亿元,国泰君安以98.41亿元紧随其后,海通证券和广发证券均超过80亿元。2016年度净利润不到1亿元的共12家证券公司,其中新设的申港证券和华菁证券为亏损状态。

同比变化中,有9家券商在2016年净利润实现逆势增速,分别为上海证券(80.39%)、广州证券(4.49%)、东方财富证券(3.34%)、上海华信证券(391.86%)、九州证券(6.38%)、长城国瑞证券(13.38%)、华金证券(20.74%)、联储证券(1423.29%)和华英证券(24.95%)。

证券公司归母净利润(万元)

数据来源:东方财富Choice数据,证券公司2016财报

百大券商各业务排名经纪业务

为统一比较口径,使用“代理买卖证券业务净收入”数据考察各券商该项业务实力情况。2016年度95家证券公司合计实现该项业务收入1204.08亿元,其中中信证券以94.95亿元的收入居第一,共29家券商的代理买卖证券业务净收入在10亿元以上。

证券公司代理买卖证券业务净收入(万元)

数据来源:东方财富Choice数据,证券公司2016财报

投行业务

为统一比较口径,使用“证券承销业务净收入”数据考察各券商该项业务实力情况。

2016年,99家券商合计收入达到727.95亿元,共23家券商承销业务净收入在10亿元以上,中信证券位居榜首,中信建投和国泰君安证券排名二、三位。

证券公司证券承销业务净收入(万元)

数据来源:东方财富Choice数据,证券公司2016财报

资管业务

为统一比较口径,使用“受托客户资产管理业务净收入”数据考察各券商该项业务实力情况。

2016年,94家证券公司合计收入356.01亿元,共6家券商收入超过10亿元,分别为中信证券、广发证券、国泰君安、申万宏源、招商证券和华泰证券。

证券公司受托客户资产管理业务净收入(万元)

数据来源:东方财富Choice数据,证券公司2016财报

自营业务

为统一比较口径,使用“证券投资净收益”(含公允价值变动)数据考察各券商该项业务实力情况。2016年,98家券商合计实现收入954.51亿元,共29家券商该项业务收入超过10亿元,中信证券、国泰君安和广发证券排名前三。

证券公司投资净收益(含公允价值变动)(万元)

数据来源:东方财富Choice数据,证券公司2016财报

信用业务

为统一比较口径,使用“利息净收入”数据考察各券商该项业务实力情况。2016年,99家券商合计实现收入435.32亿元,有12家证券公司的信用业务收入达到10亿元以上,国泰君安证券以45.55亿元排名第一,海通证券和华泰证券位列二、三,银河证券和中信证券居第四、第五。值得一提的是,另有18家券商该项收入为负数,高额的债务利息支出或是原因。

证券公司利息净收入(万元)

数据来源:东方财富Choice数据,证券公司2016财报

业务能力综合排名

中信证券以4项业务第一的成绩毫无疑问地居于百大券商之首;国泰君安信用业务排名第一,两项第二和两项第三,综合排名次席;华泰证券、申万宏源、海通证券和广发证券旗鼓相当,各有所长,整体实力较强,位列三至六位;中信建投、招商证券、银河证券和国信证券也有业务强项,排名七至十位。

证券公司综合排名及各项业务收入排名

数据来源:东方财富Choice数据,排名均值低者居前

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