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作者：观察君@云军
前天，观察君发了一篇关于燃油车的文章《燃油车将“消失”？今夜，多少车企、加油站和4S店，都要彻夜无眠了！》不少朋友都非常关注。今天，小编抱着观察君@云军的大腿求他再给我们从其他角度，看看电动车背后的商机~
日前，2017年中国汽车产业发展泰达论坛全体会上，工信部副部长辛国斌就放出一剂重磅炸弹：工信部已经启动禁售传统燃油车的相关研究。
这是继德国、英国、法国、印度等之后，中国成为第5个禁止燃油车的国家。
统计数据显示，截至2016年年底，我国汽车保有量接近2亿辆，而新能源汽车的市场占比仅为1.4%，巨大的保有量背后是严峻的资源能源和环境压力。
如果“禁售燃油车”政策真的实行了，毫无疑问，新能源车将全面替代燃油车。这将给整个新能源车行业带来翻天覆地的巨变。
新能源汽车主要分为纯电动汽车、混合动力汽车、燃料电池汽车等。对比传统燃油车而言，新能源汽车最大的区别就是动力电池系统。新能源汽车没有传统燃油车的发动机，靠电机驱动。
禁售燃油车，毋庸置疑，新能源汽车行业将是第一受益者，其上下游产业链也将直接受益。
那么，在新能源相关产业链中，哪些产业收益将最大呢？
动力电池扮演核心角色
新能源汽车的核心技术主要包括“三电”，即电池、电控、电机，这三部分也是电动汽车的主要成本，其中最关键的是电池，成本占了一辆电动车的45%，电机电控约总体成本的25%。
动力电池凭借在整车中近45%的价值量，未来其生产商在行业中将扮演着重要的角色，未来的发展想象空间巨大。
如果禁售纯燃油车落地，动力电池企业的机遇，远高于电机电控等零部件企业的市场发展空间。其上游原材料需求也将带来巨变。
从动力电池产业链来看，主要包括正极材料、负极材料、电解液以及隔膜等。其原材料方面，主要是钴镍、碳酸锂、石墨等，其中碳酸锂和钴源相对稀少，导致价格上涨速度也较快。下面来看看各原材料之间的未来发展及占比情况：
1、 正极材料
正极材料包括磷酸铁锂、锰酸锂、镍钴锰三元材料、钴酸锂等产品。正极材料在锂电池的总成本中占据40%以上的比例，是锂电池中最为关键的原材料，由于正极材料占比较大，所以其决定了锂电池的各项性能指标。
从电池性能看，三元电池优势突出，数据显示，在2016年国内电池材料出货量中，磷酸铁锂占比约72%，三元电池占比约25%；但是在2017年，三元电池的市场占比已约达30%，出货量同比增速达110%-120%。未来三元电池或将逐步替代磷酸铁锂电池的趋势更加明显。
2、 负极材料
负极材料以石墨为主，技术壁垒低，竞争格局稳定，负极材料占锂电池总成本 5-15%左右。目前在国内，负极材料领先企业主要包括深圳贝特瑞、上海杉杉和长沙海容。而在球范围内，负极材料的市场份额主要集中在日本日立、日本精工碳素、JFE日本钢铁、三菱、中国宝安-贝特瑞、杉杉股份等6大厂家。
3、 隔膜
隔膜对锂电池的安全性能有极大影响，它的重要功能是隔离正负极并阻止电子穿过，同时能够允许离子的通过，从而完成在充放电过程中锂离子在正负极之间的快速传输。
隔膜的技术含量高，因此在锂电池的成本构成中虽然只占25%的比例，但毛利率却高达70%，是最赚钱的一个环节。
4、 电解液
电解液主要是在电池中正负极之间起到传导电子的作用，由高纯度的有机溶剂、电解质锂盐、必要的添加剂等原料配制而成。
常用电解质锂盐有高氯酸锂、六氟磷酸锂、四氟硼酸锂等，但从成本、安全性等多方面考虑，六氟磷酸锂是商业化锂离子电池采用的主要电解质。
电解液占锂电池成本的15%左右，毛利率约40%。电解液的市场集中度较高，全球52%产能都在中国。
当然，锂电池产业的快速发展，收益最大的莫过于开发矿产资源类企业，锂电池对镍、锂、钴、锰等矿产资源使用量大，其需求的快速增加直接影响供需紧张程度，导致近2年部分金属材料价格出现大幅上涨，其中碳酸锂材料价格从2014年底开始上涨，从4万/吨开始上涨，到2016年3月份达到高峰，价格突破17万/吨，涨幅超过400%。随后价格虽有下滑，但仍处于高位，目前报13万/吨。钴价从2016年11月份开始加速上涨，价格从22万/吨上涨到2017年9月的42万/吨。
充电桩严重不足，未来将按停车位100%匹配
在整个下游产业链中，相比新能源汽车，充电桩数量严重不足，这也是目前发展制约电动汽车发展的主要因素之一。
从数据来看，截至2017年6月，公共充电桩共有17.16万个，私人类充电桩13.33万个，共计30.49万个。然而，我国新能源汽车保有量已经突破120万辆，车桩比例接近4:1，严重失衡，导致实用性降低，限制了新能源汽车的发展与推广。
理论上来讲，充电站应该像加油站一样，具有庞大规模的市场，但是，现阶段由于用户规模少、充电速度慢、运营成本高等问题，行业发展和盈利情况仍然堪忧。
但是随着燃油车的禁止提上日程，电动车的发展提速不可避免，与此同时，充电设施将迎来空前的爆发机遇。
在政策上，政府也在大力推进充电桩的建设。近日，北京发布《关于进一步加强电动汽车充电基础设施建设和管理的实施意见》，明确充电设施规划建设方面的要求，居住类建筑按照配建停车位的100%规划建设，这样的政策无疑对充电桩是重大利好！
燃料电池汽车前景广阔
燃料电池汽车作为新能源汽车发展的重要方向之一，近几年一直受到国家大力推行，优惠补贴政策更优于电动汽车。
但是从目前市场发展来看，燃料电池汽车市场占比非常少，数据显示，在 2016 年新能源汽车销量比重仅为 0.3%。
目前，市场上主要有三款燃料电池汽车，分别是丰田 Mirai、本田 Clarity、现代 ix35 FC。其中，丰田 Mirai 以 2039 的注册量，成为市场上最受欢迎的氢燃料电池汽车，市场占比为 88%。本田 Clarity 注册量为 113，占比 5%；现代 ix35 FC 则为 160，占比 7%。
其实，在续航方面，燃料电池汽车优于现在主流的电动汽车续航里程。丰田 Mirai 在满氢状态下，续航达到 483 公里，加氢的时间在几分钟内就可以完成，不像电动汽车充满电需要好几个小时。
不过，由于燃料电池汽车目前造价高昂、氢气制备成本高、维护费用高昂等缺点，导致目前普及率非常低。一辆燃料电池汽车的维护成本是电动汽车的4倍。
除此以外，基础设施建设也是制约燃料电池汽车发展的障碍。没有人会买一台没地方添加燃料的汽车。所以基础设施建设及氢气制备技术这两方面对燃料电池汽车的普及有着至关重要的影响。
可见，氢燃料电池汽车想获得主流人群的认可，无疑还有很长一段路要走。
不过，随着禁止燃油车的政策落地，以及国家政策力度的大力扶持，相信有更多的企业加入相关产业链中来，推进燃料电池汽车行业发展。
在泰达论坛全体会上，科学技术部高新技术发展及产业化司副司长续超前也表示，氢能源燃料汽车已经成为重要发展方向，我国多部门已出台燃料电池支持的措施，下一步在氢能燃料电池发展上深入开展国际合作，加快产业化进程。
中国主动发起成立国际性组织，国际氢能燃料电池协会，截至目前已经有将近40个国内外知名的高校和科研结构加入协会，筹备工作基本就绪，计划年底正式成立。
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