作者：云掌财经 财努力
北京时间18日晚，中国互联网金融公司“趣店”在美国纽交所挂牌上市，成为了继宜人贷、信而富之后，第三家在美国上市的中国金融科技企业，也成为美国今年以来第四大规模的IPO。
从成立到上市，趣店奇迹般地仅用了3年零7个月，完美的超越了聚美优品保持4年零2个月的记录。
“趣店”上市首日发行价24美元，开盘价报34.35%，大涨43.13%，一举突破百亿美金市值，盘中最高触及35.45美元，首日收盘价29.18美元，总市值96.25亿美元。
据悉，本次发行前，趣店创始人兼CEO罗敏为大股东持股比例为21.6%。公司上市后，罗敏也一跃成为了身价超百亿的财富新贵。
在此之前的相当长的时间里，中国互联网创业公司赴美上市已经冷清了许久。
滴滴、摩拜等“共享经济”的互联网创业公司已成巨头却迟迟未能推出上市计划；苦熬十余年的搜狗在7月末虽然宣布计划向SEC也就是美国证券交易委员会提交IPO文件，但后续动作未有进一步的确认消息。
也因此，趣店赴美上市计划一下子被曝露在了镁光灯下。不过，与此前很多赴美上市的互联网公司相比，国内舆论对此番趣店的争论却是不曾有过的热烈，几乎在趣店发展的每一个关键要素上，外界对于趣店都颇有异论，也似乎格外挑剔。
趣店上市，引各方口诛笔伐
在趣店上市当晚，有媒体当既发表《趣店在美上市大涨43%业绩亮眼但未来迷雾重重》一文，从“趣店的用户来源”和“产品的同质化竞争”两个角度分析了对其未来发展的表示过质疑。
在这之后，社会舆论对于趣店的口诛笔伐也一直没有停息。无论是网友们尖锐的评论，还是一些媒体和自媒体的分析，都让有关趣店的消息迟迟不能消退……
AI财经社在《百亿美金之后，财富终于洗白了原罪》一文中提到：一片质疑声中，罗敏和他的趣店出乎所有人意料。他在24小时内取的的上百亿元规模的成功，再次让人回到那个命题：到底成败重要，还是善恶重要。
而界面《市值已经达到115亿美元 趣店是又一个资本泡泡吗?》一文在梳理趣店放贷的资金来源则直言称：趣店与金融机构合作保障了它的外部资金支持，不过坏账风险也被转嫁到了自身。趣店希望由这种模式通过定价策略，能够覆盖风险获得收益，当业务体量继续扩大，或会面临瓶颈。对于趣店来说，助贷模式可以提供大量资金，产生规模效应，迅速扩大市场，其弊端在于助贷服务机构仍然比较缺钱，受资金方制约很大。
自媒体港股那些事发表的《揭开趣店上市的面具：一场出卖灵魂的收割游戏》则认为：金融就是一场零和游戏，有人赢，则有人输。暴利吸取的是借款人的"高息"血液，啃食的是用户的失控的欲望。
依附蚂蚁金服成软肋
而与大多数互联网金融公司一样，趣店如今也同样扛着“金融科技”的大旗。只是，这样一家标榜着“金融科技”公司连自己现金贷业务的风控都无法做到自给自足。这又不免让人唏嘘一番了。
在风控方面，趣店主要依靠芝麻信用分以及淘宝收货信息等进行审核，在获客方面，接入支付宝后，趣店的获客成本从2015年的169.25元快速下滑到2016年的33.48元。此外，接入支付宝后，趣店的营销费用居然出现负增长，从2015年的1.92亿下降到2016年的1.82亿。
另外，今年趣店还与蚂蚁金服旗下“借呗”平台签约，通过“借呗”平台进行获客。
这样换的结果也不差，趣店披露的坏账率显示：2016年和2017年的第一季度，趣店保持了约0.5%的“年化M1+拖欠率”，即年内平均每贷款1000元，仅有5元借款人在30天内无法偿还。
这样有“寄生”感觉的获客方式，也是外界不断质疑趣店未来发展的原因之一。
灰色地带再次被大众拷问
趣店最初的业务是校园贷，名为趣分期。早些年为了压倒竞争对手，曾在校园里疯狂的地推，并在全国范围内铺开，一时间积累了不少学生用户。
当校园贷行业进入野蛮生长时期，缺乏商业道德的高利贷业务的恶性结果开始出现。
对于一些财务能力尚未健全的学生来说，钱来的太容易，过度消费没有知觉，极易进入借贷还贷的风险中。平台风控极端的催款方式，加上“裸条贷”、巨额贷款使大学生跳楼自杀等网贷丑闻不断频发，引起了社会的广泛关注。校园贷的行业泡沫也随之而来。
随后，相关监管政策出台，千夫所指之下，校园贷奄奄一息。
此后，很多校园网贷平台开始重点转向“消费贷”和“现金贷”这两块业务。趣分期也在那时起开始转型，摇身一变成为现在的趣店集团。
“消费贷”与“现金贷”两项业务针对的用户是传统金融机构"兼顾"不到的"末端"群体，多以蓝领、务工人员、毕业两年内的学生等为主，用户人群基数大，借款频率高。
但根据最高人民法院关于民间借贷的相关规定明确，如果借贷双方约定的利率超过年利率36%，超过部分的利息约定无效。然而，据多名人士及媒体此前的调查发现，趣店的现金贷产品“来分期”，年化利率曾高达102%，可谓是典型的高利贷。
在现在的社会舆论看来，这种充满着“血腥”与“欲望”的资本积累，以及过度分控后产生的极端后果才让人感到反感。
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