如何识别庄家的阴谋，此文讲得清清楚楚！_

股市里面到处充满着机遇，可以在机遇的身边也时常伴随着风险，投资者在股市中获利的同时也要随时堤防着庄家的陷阱。而作为散户的“护身符”，唯一能够避开庄家陷阱的方法就只有识破庄家的阴谋，提前规避风险，未雨绸缪！

程可泫从事研究A股庄家主力多年，对庄家操盘略懂一二，每天都给大家分享主力前沿情报，长期关注程可泫微信公众号的朋友都不再一买就跌一卖就涨，解决了困扰多年的选股、买卖点和被套问题，并且清晰识别庄家操盘动向，轻松盈利。今天接着前文给大家讲解量价配合实战技巧，希望在实战有所帮助。

一、区分两种打压方式

打压有打压出货和打压洗盘两种方式，同样以使用“打压”为手段，其目的和意义却截然不同。打压出货以庄家派发筹码为目的，以打压为手段。打压洗盘则是通过“打压”的手段清洗获利筹码，震出不坚定分子，从而促进筹码快速换手，以提高其他投资者的成本为目的。因此要做好短线，有必要对两者加以详细的区分。

打压洗盘：由于庄家的目的是清洗获利筹码，促进筹码换手，震出不坚定分子，所以庄家既想打低股价吓出获利筹码和市场中的不坚定分子，又不想丧失手中的廉价筹码，因而庄家往往采用向下挂单对敲，以诈单或空中对敲的形式打低股价。从盘面走势上来看，股价跌势极为凌厉，鲜有反弹。5分钟K线上留下多个向下跳空缺口，成交量暴增。但仔细观察却能发现，绝大部分成交量来自对敲的成分，这是庄家的诡计。打压洗盘从日K线上来看，往往是巨量长阴，形态极为恶劣，主要是吓唬那些不仔细观察盘面的技术派人士，造成一种放量出货的假象。这一招不仅蒙蔽很多散户投资者，甚至一些号称大师级的股评人士也是屡屡中招。

打压出货则与此有所不同。庄家利用的是跟风盘正旺盛的时候，趁投资者好梦未醒，而突然反手做空，先套牢后进买盘，接着将敢于抢反弹的人士一网打尽。从盘面上来看，虽然也是快速下跌，但盘中多有反弹，以吸引买盘跟进，同时稳定套牢者之持股信心，但股价总体走势呈逐波下探之势，重心快速下移，在日K线上往往形成长阴线。由于股价下跌的过程中卖出的成交量为真实卖盘所致，所以常常一张卖单打低数个价位，而盘中向上做反弹时，却有对敲盘出现，其目的是引诱跟风盘。因此，打压出货未必有巨量成交放出，相反，由于抢反弹的人越来越少，成交量还会逐步缩小。

短线高手操作策略：打压洗盘买入，打压出货抛出。如图38三钢闽光002110

图37　三钢闽光002110打压洗盘示例1

图37三钢闽光、图38三钢闽光两图就是002110在2009年上半年的走势和000821在2008年下半年的走势对比实例。

图38三钢闽光002110　打压洗盘示例2

二、区分两种横盘方式

打压有打压出货和打压洗盘两种方式，横盘也有横盘出货和横盘洗盘两种方式，也有不同的效果。

横盘洗盘，庄家主要以换手为主要目的，庄家只有在关键时刻才会在高位或低位出现，以主动性买点或卖单来控制股价，使得股价出现横向整理走势，促使中小散户投资者自由换手。在横盘洗盘的过程中，庄家真正参与买卖的行为并不多，所以走势沉闷，但股价坚挺，成交量也较萎缩。出现这种情况时，标志着筹码日益集中，筹码逐步锁定，最终放量向上突破，标志洗盘结束。

横盘出货则恰恰相反。由于庄家这个时候是以抛售筹码为主要目的，因此导致在整个横盘形态演变的过程中，庄家表现得最为活跃，常常作出各种各样的假突破姿态，以此来引诱跟风盘。随着庄家不断抛售筹码，盘面浮动筹码日趋沉重，股价走势也日趋疲软。每次股价跌至低点，庄家出来维持股价时，都会显得特别沉重。造成庄家控盘沉重的原因，是前期庄家抛出的筹码分散到散户手中后，庄家控盘能力下降。横盘出货表现在成交量上的特征，是在整个形态演变过程中成交量能较活跃，并且始终不能萎缩。在横盘洗盘的过程中，则不需要太大的成交量来维持股价横盘的走势。股价在这么高的价位横盘，肯定不会存在换庄的可能，再加上盘面浮码日趋沉重，这时只有一种可能，那就是庄家在出货。

短线高手操作策略：横盘洗盘买入，横盘出货抛出。如图39西部资源600139，如图40西部资源60013

图39西部资源600139　横盘示例1

图39西部资源、图40西部资源两图就是600139在2007年上半年和在2008年下半年的走势对比实例。

图40西部资源600139　横盘示例2

三、从技术形态上区分洗盘和出货

1. 从均线系统上看

洗盘时，股价始终维持在10日线之上，即使跌破也并不引起大幅下跌，而是在均线下缩量盘稳，并会迅速返回均线之上；出货时，股价盘跌均线走平，均线系统多头排列被破坏或开始向下，最终跌破均线系统并以阴跌形势向下发展。

洗盘时，股价在庄家的打压下快速走低，但在下方获得支撑，缓缓盘上，出货时，股价在庄家拉抬下快速走高，之后缓缓盘下。

洗盘时，均线上攻的斜率不是很陡，且喇叭口刚刚发散，出货上攻的斜率一般大于45度角，且喇叭口发散程度放大。

2. 从成交量上看

洗盘时，股价下跌而成交量无法放大，洗盘完毕，股价再次回升时成交量慢慢放大；出货时，股价上升持续时间短，成交量并不很大，有许多对倒盘，但股价下跌则伴随着大成交量。

3. 从K线形态上看

洗盘时，日K线一般不会连拉大阴线，顶多拉2至3根中、小阴线；出货时，日K线经常连拉中、大阴线。

4. 从盘面看

洗盘时，盘面浮筹越来越少，成交量呈递减趋势；出货时，盘面浮筹越来越多，成交量一直保持在较高水平。

洗盘时，反弹力度较小，如此不会恢复持股者的信心；出货时，反弹极大，吸引散户对庄股保持信心。

短线高手操作策略：洗盘买入，横盘抛出。如图雷鸣科化600985

图雷鸣科化600985　洗盘示例

图41雷鸣科化、图42雷鸣科化两图就是600985在2008年下半年的走势实例。

图42雷鸣科化600985　出货示例

四、短线选好埋伏点

股价运行呈涨跌交替的特征，跌时孕育涨势。一轮多头行情中一般会出现三到四次比较大的回落整理，整理的末端恰恰是投资者回补的大好时机，因此可在股价回调整理的末端提前埋伏买入，等待股价拉升。

那什么是股价整理的末端呢？成交量萎缩到极点，股价跌无可跌的时候，就是股价整理的末端。

股价从高位开始回落之初，人们对股价反弹充满信心，市场气氛依然热烈，股价波动幅度在人们踊跃参与之下显得依然较大。但事实上，股价在震荡中正在逐渐下行。不用多久，人们发现这时的市场中很难赚到钱，甚至还常常亏钱，因此参与市场的兴趣逐渐减小。而参与的人越少，股价更加要向下跌，离场的人越来越多。然而，经过长时间的换手整理，大家的持股成本也逐渐降低，这时候股价下跌的动力越来越弱，因为想离场的人已经离场了，余下的人即使股价再跌也不肯斩仓。这样，股价不再下跌，成交量极为萎缩，成交量萎缩代表抛盘力量衰竭，抛盘力量衰竭才有止跌的可能。下跌走势之中，成交量必须逐渐缩小才有反弹的机会，但是，量缩之后还可能更缩，到底何时才是底部呢？只有等到量缩之后又量增的一天才能确认底部，所以，短线高手必然重视量缩之后的量增，只有量增才反映出股票供求关系改变，只有成交量增大才可能使该股有上升的动能。如图43华电能源600726

短线高手操作策略：在波幅逐渐减小，缩量到极点的区域埋伏进入，在增量拉阳后增仓。

图43华电能源600726　埋伏进入点

图43华电能源就是600726在2009年年初的走势实例。

五、牛市反弹怎么抢

牛市行情中往往遇到急调，暴跌。典型的如“5.30”行情。那么大幅下跌后，怎么抢反弹获利？

多头行情中的暴跌股价在正常运行当中突遇大盘调整或个股重大利空，无量大幅下跌，有时股价会跌破90、100天线，属于反应过度，当大盘企稳或恐慌性杀跌力量衰竭的时候，股价可重拾升势。这时可抢反弹买入。如图44中航精机002013

那么，暴跌以后什么样的股票上涨幅度会比较高呢？具有某些特征的股票反弹起来速度快，幅度大。一种是超跌类。走势特征如下：

· 跌幅深。

· 离前期头部（套牢盘）远。

· 下跌无量或成交量逐步萎缩。

· 下跌过程中无反弹，没有形成颈线。

· 下跌前头部形态简单，没有形成长时间盘区。

· 一上涨就放量涨停或放量的大阳线，以后连续放量上攻，上升斜率较陡，容易形成Ｖ形翻转，可追涨买入。

· 第一浪反弹时股价形态是成交量温和放大的三连阳、五连阳、七连阳，甚至十几天连拉阳线，再次回落时成交量萎缩，调整时间短暂，可买入，第三浪上升会比较猛烈。

短线高手操作策略：在空头力竭时、马上形成Ｖ形翻转时买入。

如图44中航精机就是002013在2007年5月30日后的走势实例。

图44中航精机002013　牛市反弹

六、熊市反弹怎么抢

熊市中股价大幅下挫后会出现反弹。大盘反弹的标志，就是底部会出现一根涨幅超过2.5％或3％的放量大阳线，第二天、第三天继续拉阳线，但涨幅可能会缩小。要判断反弹能否继续，就要看回落整理的情形。回落整理时空方力量弱小，成交量萎缩，筑双底后多头再次放量上攻，后量超过前量，反弹成立。股价反弹通常会到达42、55天线，在42、55天线遇阻回落，回落后再次反弹，反弹到90、120天线再次回落。熊市中的大盘反弹，高度大约在12％~25％。如图45广济药业000952　

股价探底反弹一般也不会一次就完成，股价反弹之时大可不必立即去追高。一般来讲，小幅反弹之后股价会再次回落到接近上次低点的水平，这时候应该仔细观察盘面，看看接近上次低点之后抛压情况如何，接盘情况如何。最佳的双底应该是这样的：股价第二次下探时成交量迅速萎缩，显示出无法下跌或者说没有人肯抛股的局面。事情发展到这个阶段，双底形态可以说成功了一半。那么另一半决定于什么呢？决定于有没有新的买入力量愿意在这个价位上接货，即有没有主动买盘介入。一般来讲，股价跌无可跌时总有人去抄底，但有没有人愿意出稍高的价钱就不一定了。如果股价二次探底之时抛压减轻，但仍然无人肯接货，那么这个双底形态可能会出问题，股价在悄无声息中慢慢跌破上次低点。这样探底就失败了。

只有当二次探底时抛压极轻，成交萎缩之后，又有人愿意重新介入该股，二次探底才能成功。在这种主动性买盘的推动下，股价开始上升，并以比第一次反弹更大的成交量向上突破，这个双底形态才算成功。

短线高手操作策略：快进快出是必须遵守的铁律。

图45广济药业000952　熊市反弹

图45广济药业就是000952在2008年4月中旬后的走势实例。

七、短线如何用均线

均线系统作为技术分析的辅助工具具有较强的实用性和有效性，因此，有必要对均线的实战技术做一个阐述。均线系统包括以下均线：短期均线为3、6、9、13、18天线；中期均线为42、55、90、100天线；长期均线为120、150、250天线。

均线系统应用中遇到的第一个也是最难的一个问题就是何谓有效上穿、跌破均线，什么样的情况为获得均线的有效支撑？

一般来说，股价上穿均线的时候，有以下特征可视作有效：

· 上穿时K线干净利落；

· 拉中阳线或大阳线；

· 成交量配合；

· 多次穿越：如果一次上穿后不久回落到均线以下，回落幅度不深，再次或三次上穿，一般情况下都会成功。

股价跌破均线的时候，有以下特征可视作确效：

· 跌破时K线干净利落；

· 拉中阴线或大阴线；

· 跌破反抽：如果股价跌破均线后不久反弹到均线或以上，再次回落，大多为有效下破。

如果股价在盘中跌破均线，不一定意味着均线失守；如果股价在一两个交易日里无量跌破均线，不一定意味着均线失守；如果后面的交易日股价重新返回均线上方，说明均线的支撑作用有效；如果股价两次或三次在均线处获得支撑，说明均线的支撑作用有效。如图，山东黄金600547

短线高手操作策略：有效突破均线，买入；反之，卖出。

图46山东黄金、图47山东黄金两图就是600547在2009年1月和2008年3月的走势实例。

图46山东黄金600547　有效突破，买入

图47山东黄金600547　有效跌破，卖出

八、逼近前高需谨慎

股价从下跌到上升，运行逼近前期高点呈Ｕ型、Ｖ型，前期放出巨大成交量时所形成的价格，聚集了大量的套牢盘，是一个重要的阻力位，没有强大的买入力量，一般股价不会轻易越过，这时买入要谨慎。

股价逼近前期高点，如果能突破，一般有四种情况：一是先放量突破过头，然后回落确认、再次拉升；二是股价运行距前期高点还有一段距离的时候就回落调整，然后突破过头；三是在前期高点附近做杯形整理，然后突破过头；四是在颈线位盘整，不断向上试盘，然后突破过头。如图，莱茵生物000540

什么样的股票容易突破前期高点呢？

· 前期高点形成时成交量小，时间短，主力没有出货或套牢盘少；

· 下跌过程中成交量萎缩；

· 股价从底部反弹时量能充足，走势强劲；

· 股价反弹到前期高点时，距前期高点时间长，消化了套牢盘；

· 在前期高点附近走势轻松，抛压不大，不需要很多的成交量。

若与之相反，则股价逼近前期高点时如果不能有效突破前期高点，一般都要回落形成M头部，必须坚决离开。

短线高手操作策略：只选择有效突破形态的个股买入。

图48莱茵生物、图49莱茵生物两图就是000540在2009年2月和002166在2008年1月的走势实例。

图49莱茵生物000540　不突破，不上则下

图48莱茵生物000540　先回踩，后突破

九、短线黑马长啥样

在大盘反弹或是处在多头市场时，买入能涨的股票不是难事，个股多多少少会涨一些。作为短线高手，作股票不是买入能涨的那么简单。我们所要的是买到短期内上涨最快、涨幅最大、风险又最小的飙升股。什么样的股票具有短线黑马股的特征呢？

短线黑马股的特征：

· 上升角度陡峭股价上升时斜率越大的股票越容易成为短线黑马股，构筑圆底的个股一般不会成为短线黑马股，三角形整理一般也不会诞生短线黑马股。

· 上升幅度大股价上升时幅度越大越容易成为短线黑马股。成交量活跃持续温和放大的成交量说明多头正源源不断地入驻。阳线多，阴线少，说明多头力量强大，股价上涨的天数多于股价下跌的天数。

· 股价调整时时间短，幅度小，角度缓，成交量萎缩说明空头力量衰竭，筹码稳定性高，多头迫不及待。

· 图形简洁明快、干净利落，K线上下影线较少，涨跌错落有致，不拖泥带水，虽每天涨幅不大，但具连续性。如图5歌华有线600037

· 成交量活跃。持续温和放大的成交量说明多头正源源不断地入驻。

· 轻松创新高。股价创新高突破前期高点或盘区时，并不需要很大的成交量。

· 市场热点从基本面上看，必定是当时的市场热点龙头股。

短线高手操作策略：在上升途中加仓。

图50歌华有线就是600037在2007年7月后的走势实例。

图5歌华有线600037短线黑马

十、寻找先知先觉的领头羊

一般来说，熊市的最后阶段和多头行情的开始阶段，往往是先知先觉的大主力建仓的阶段，建仓的目标一般是基本面良好的中高价股，要不就是前景诱人的“故事”股票，这些股票由于主力偷偷建仓会先于大盘企稳、上涨，甚至逆大盘而动，等大行情来临的时候，它们往往一马当先，连续拉升，不给踏空资金以低位买进的机会，它们就是领涨板块、龙头板块。因此一般情况下，牛市行情中的龙头板块股应是上一下跌周期中极其抗跌的板块，特别是那些在下跌中能盘住年线的“年线股”！如图51民生银行600016

原理是：牛市行情的个股绝大多数股价都将创新高，因此，机构吸筹越充分、股价离前期高点越近的股票越容易向上突破，从而向上打开上涨空问。而对于那些机构吸筹不充分（机构手中筹码较少）、股价离前期高点（前期套牢区）相对较远的个股，若机构连续快拉并通过前期套牢区，那不是给别人做嫁衣吗？所以这时候的领涨力量不会在低价垃圾股中产生。因此，抓领涨股要选在熊市末期行情极度低迷时就有主力建仓的个股，或选短期内已创新高的股票。

短线高手操作策略：在上升途中加仓。

图5民生银行就是600016在2006年9月的走势实例。

图51民生银行600016　上升途中加仓

十一、短线卖出有信号

行情处于上升中，遇到以下情形应短线卖出手中的股票。

· 在上升通道之中，股价连续两天离开3日均线，乖离率超过8％或10％的时候，第三天放量高开低走收出大阴线、冲高回落留下长长的上影线，或放出巨量收大阳、放量收涨停板，短线卖出。

· 在上升通道之中，股价跌破3日均线，即使没有放量，如果涨幅短时间内累计过大，那么短线也要卖出。

· 股价一改往日的运动频率而突然加速急涨，短线卖出。

· 在上升通道之中，成交量先放大做头，股价缩量突破创新高，可能是假突破，短线卖出。

· 股价呈脉冲式上涨、脉冲式放量，短线卖出；尤其在空头市场中，这种走势最普遍。

· 股价上升中，K线实体越来越小的时候，短线卖出。

· 股价上升中，但运行速度明显放缓，上升角度也放平，当股价减速滞涨的时候，短线卖出。

· 股价上升中短期头部都是由连续的阳线加一个十字星或小阴线、高开的阴线、带上下影线的小星线（可阳可阴）等组成，如遇上述K线组合，可再结合成交量萎缩或放大的情况，短线卖出。

· 连续涨停后，不能封涨停且放大量，短线卖出。

· 股价连续以温和阳线或夹杂小阴线上升，没有涨停过，当出现一个涨停板后，第二天不能封涨停且放量，短线卖出。如图52金德发展000639

· 市场热点股连续井喷飙升，第一个涨停打开放量收出阴线，一般不是头部，短线调整后还有拉高的动作，如果再次放量，基本可以确认头部。

短线高手操作策略：出现以上明显的信号时果断卖出。

图52金德发展就是000639在2008年8月后的走势实例。

图52金德发展000639　短线卖出信号

十二、识别尖锐型头部

明星股、热门股容易在人声鼎沸中见顶，主力借势大肆派发，形成单日反转。

单日反转主要有三种形式：一是反转当日放出天量，收出大阴线、射击之星或长上影线，所谓的“长黑大量必杀”；二是反转前几个交易日放出天量，反转当天成交量却没有前期大，所谓量先做头，价再做头；三是放量的位置离头部较远，头部呈缩量快速大幅下跌之状。单日反转时下跌速度快，跌幅大，先快速下跌，后转慢慢阴跌，因此这种头部杀伤力大，投资者要及时果断出货。

轰轰烈烈的“5.19”行情，在一片歌舞升平中形成单日反转。从图形上看，行情高点在1999年6月30日，其实主力大规模派发是在6月25日，当天放出巨量，其后两天缩量创新高只是行情惯性而已。

短线高手操作策略：出现以上明显的信号时果断卖出。

图53工商银行、图54工商银行两图就是601398在2007年1月4日的走势实例。

图53工商银行601398　尖锐型头部示例1

图54工商银行601398　尖锐型头部示例2

十三、识别价量背离型头部

根据量为价先的原理，很多飙升股做头会选择先放量出货后缩量突破创出新高的方式。这种做头的方式，迷惑性较强，很多投资者看到股价不断创新高，容易追涨买入。岂不知，日益萎缩的成交量已经告诉我们，投资者追高的热情已经大减，该进场的差不多都进场了，多头势力已经衰竭了。换句话说，筹码的有效需求没有了，剩下的只有供给，只要有人抛一下，平衡被打破，大家争先恐后出逃，股价就一落千丈了。

2004年2月2日上证指数放出天量，以后的时间里成交量再也没有超过这个量，后来指数缩量创新高，最终以创出新高的假突破完成头部形态。

短线高手操作策略：高位出现价量背离型时保持警惕。如图上证指数000001