2017-11-10 FinanceWord 汇众资讯FinanceWord
每天交易量高达5.1万亿的外汇市场正经历巨大的变革。虽然散户投资者的数量和参与度并未出现改变，但是代表大资金的主流机构已经开始“动手”。未来每个散户所面对的对手盘可能不再是另一个散户或者机构交易员。
根据彭博本周的报道，在迈阿密召开的TradeTech FX研讨会上，受访的北美外汇交易商代表中，有94%表示未来三年的目标将是引入更多的机器人交易和自动化程序。其中更有64%的交易商承认1/4的交易已经实现自动化，8%的人则表示自己公司一半的交易由机器人完成。
现阶段执行订单是机器人和程序交易的主要工作，但随着智能学习的方兴未艾，未来策略方向机器人的涉及自然会更多。
与人类交易员相比，机器人自动化交易可以自动下单，在下单和平仓速度方面几乎没有延迟；也能克服人类的情绪化波动，严格执行交易策略；机器人交易研发也属于一次性研发投入，一旦自动交易系统完成，就可以大大降低后期的人力成本；最主要是机器人可以实时监控行情，理论上是“体力无限”的。
此外，机器人交易也可以很好的规避人类交易员可能会涉及的丑闻或者内幕交易，近期有关汇丰交易员利用权力之便“提前交易”的新闻再度成为了汇市焦点。
管理着830亿美元的Amundi Pioneer资管经理人Paresh Upadhyaya认为，外汇市场的丑闻某种程度上是推动机器人交易加速发展的因素，人类出现的错误会令大众对机器人交易接受程度更高。Upadhyaya还预计，这种趋势已经势不可挡。
目前华尔街60%以上的交易已由机器人和算法完成，大公司的外汇交易员的工作已不再是盯盘和手动建仓、平仓，而是将成功的交易策略程序化、算法化，放入自动交易系统让其自动执行。
除了外汇之外，其他金融领域的智能化方向也在同步进行中。早先有报道称，摩根大通就开发了一款金融合同解析软件COIN，律师和贷款人员需要36万小时处理完成的工作，COIN只需要几秒就行。摩根大通在技术方面的预算达到90亿美元，聘请4万名技术工作者。
当然就目前来看，人类还是机器人谁更优秀可能还难有结论。全球首只机器人AI——EquBot AI ETF在上市之后，其盈利水平曾短暂领先大盘和人类基金经理。但截至上周，EquBot AI ETF业绩已经落后于标普500指数。
机器人交易大行其道自然意味着人类交易员的没落和风险。德意志银行CEO John Cryan本周就暗示，未来有可能将裁员幅度增加到一万人以上，因为他认为自动化等技术可以提高效率，取代人力，降低成本。Cryan上任两年来已裁员4000人，未来裁员的方向将针对能用科技提高效率的部门。
不过当交易员们颤抖，担心失业时，另一拨人的春天正在来临，那就是IT技术人员。机器人交易自然尤其劣势，比如机械故障、网络问题等，这些就需要技术人员进行维护。
