顶级操盘手揭露的，无论你信不信，这就是庄家的阴谋

股市里面到处充满着机遇，可以在机遇的身边也时常伴随着风险，投资者在股市中获利的同时也要随时堤防着庄家的陷阱。而作为散户的“护身符”，唯一能够避开庄家陷阱的方法就只有识破庄家的阴谋，提前规避风险，未雨绸缪！

程可泫从事研究A股庄家主力多年，对庄家操盘略懂一二，每天都给大家分享主力前沿情报，长期关注程可泫微信公众号的朋友都不再一买就跌一卖就涨，解决了困扰多年的选股、买卖点和被套问题，并且清晰识别庄家操盘动向，轻松盈利。今天接着前文给大家讲解量价配合实战技巧，希望在实战有所帮助。

一、识别复合型头部

股价反反复复，在高位涨涨跌跌宽幅震荡，高低点不断出现，给人以股价在做整理的感觉，但整个过程中成交量始终无法萎缩。每次冲高都很迅速，但追高力量却逐渐削弱，上方抛压越来越重，多空双方的力量在悄悄地发生转化，股价开始缓缓下跌。直到忽然有一天，会有一根标志性的K线，跌破前期整理区域，确认头部。头部确认后，会有更多的力量加入到空方的阵营，股价会出现加速下跌。常见的形态有三重顶、四重顶、多重顶或头肩顶。如图57、海越股份600387

短线高手操作策略：高位出现复合型时保持警惕。

图57海越股份就是600387在2007年年末和2008年年初的走势实例。

图57海越股份600387　头肩顶形态

二、识别假突破型头部

假突破型这种做头方式最具诱惑性和迷惑性，股价经过一段整理后突然放量长阳突破，但追进去之后股价就下跌不止。

这种诱多走势大多数是由市场主力刻意营造出来的，目的无非就是借突破形态诱导技术派人士追涨买进，从而完成出货；也有部分诱多形态是市场自然形成的，原因是多空力量突然发生了变化，空方主导了市场。

如何识别这种诱多形态是股票技术分析中最难的问题。但无论如何，多头陷阱形成的前前后后总会有一些征兆。要分析突破前的整个整理形态，整理形态的意义在于清理短线获利盘，提高市场平均持股成本，等待中短期均线的靠近，所以，真正的整理形态必须伴随着成交量的不断萎缩。每一次下跌只能带来越来越少的抛盘，下方的支撑是自然的、轻松的，而股价小幅反弹并不需要很大的成交量推动。此时市场的氛围是观望的，很多人由于感到无利可图而暂时退出了市场。在这样的市场背景下，股价逐步上行，伴随着成交量的稳和放大，最终突破阻力位，成交量迅速增加，股价毫不拖泥带水地突围而出。这才是一个真正的突破。

诱多突破必然在整理的某个环节出了问题：一是成交量在整个整理过程中并没有萎缩；二是每次在低位都必须花较大的力量来支撑股价才能避免破位；三是反弹中盘子显得沉重，需要较大的成交量股价才会上涨一点点；四是成交量的放大不规则，时大时小，或放大量很突然，所有这些都是不妙的信号。

另外，除了分析整理形态，观察突破时的情形也是重要的功课。一是突破时成交量必须流畅地放大，而不是时大时小；二是股价上行必须干净利落，一旦突破之后即要勇往直前，表明有很多观望者在股价创新高后觉得形势明朗了，正放心追人，如果突破之后股价停滞不前，说明上方有一股隐隐的巨大抛压，十有八九是主力在出货。

短线高手操作策略：确认了突破的有效性后再介入，否则远离。如图58东阳光铝600673

图58东阳光铝600673　假突破型头部示例

图58东阳光铝就是600673在2005年4月初的走势实例。

三、高开长阴也是头部吗

一般散户买进股票后，很少有人会在不赚钱的情况下快速割肉出局，大多是经历了一段时间的煎熬之后，才会下定决心。庄家在试盘的过程中抓住散户的这种心态，会让股价大幅度高开后低走，并且在收盘的时候收出一根大阴线。庄家通过这样的试盘方式，就能够测试出那些处于犹豫和徘徊边缘的散户们的心态。通过试探上档压力盘的方式，虽然也能测试出上档筹码的稳定情况，但那样做会让一些散户们出现观望心态，不利于庄家把持股信心不坚定的跟风盘彻底清除出局。

如果股价在大幅度高开低走之后出现大量抛盘的话，说明盘中的浮动筹码比较多，投资者持股心态不是很稳定，庄家就会继续向下试盘寻找支撑点。如果股价大幅度高开低走之后，盘面上的卖盘很稀少，说明盘中投资者的持股心态很稳定，浮动筹码也比较稀少，庄家接下来就很有可能进入拉升阶段。因此，投资者在跟庄过程中遇到这种走势时，就应该特别留意盘面的动向，一旦股价开始走强，就要立刻进场操作。

短线高手操作策略：从盘面成交情况观察高开阴线是否属于头部。如图59中远航运600428

图59中远航运600428　高开阴线洗盘示例1

图59中远航运、图60中远航运两图就是600428在2007年8月17日的走势实例。

图60中远航运600428　高开阴线洗盘示例2

四、收盘瞬间拉高有玄机

在全日收盘前半小时（14：30）或1小时（14：00），突然出现一手或几手大买单加几角甚至几块钱，瞬间把股价拉至很高位的位置，或者直接拉到涨停的位置，这也是庄家试盘的一种手法。庄家这样做的原因是资金实力有限，为了节约资金成本，同时又能使股价收盘收在较高位，或突破具有强阻力的关键价位，只好采取在尾市“突然袭击”的手法，瞬间拉高股价。通过这种试盘方法，可以测试出第二天散户跟风情况和盘中筹码的锁定情况，如果第二天开盘后没有太多短线获利盘吐出，说明盘中的筹码基本已被庄家锁定了。

收盘前瞬间拉高这种试盘方法的好处，在于试盘所用的成本很低。假设某股的开盘价是ｌ7元，庄家想让其股价收在18元。如果庄家在上午就把股价拉升至ｌ8元的话，那么为了把价位维持在18元的高位至收盘，庄家就要在ｌ8元的价位接下大量的卖盘，这样需要的资金必然会很大。在尾市采用偷袭的手法拉高试盘。由于大多数人未反应过来，等反应过来时，股市已经收市了，想卖出筹码的人也无法卖出。利用马上收市的机会拉高股价，庄家只用很少的资金，即可达到试盘的目的。

短线高手操作策略：看透试盘，从容买入。如图，通威股份600438

图61通威股份600438　尾市试盘示例1

图61通威股份　、图62通威股份　两图就是600438在2008年11月7日的走势实例。

图62　通威股份600438尾市试盘示例2

五、收盘瞬间下砸有玄机

庄家试盘时，在全日收盘前半小时或几分钟，会突然挂出一手或几手大卖单减低很大的价位抛出，把股价砸至很低的位置。庄家采取这种瞬间下砸股价的目的，是使当日的日K线形成光脚大阴线、十字星，或者是阴线等较难看的图形，使持股者产生恐惧感，从而达到第二天测试盘中恐慌筹码的目的。

如果第二天开盘后，盘中出现比较多的恐慌性抛盘的话，就说明盘中持股者的信心不够坚定。在这种情况下，庄家不会马上就进入拉升阶段，而是先采取震荡的方式，把那些持股信心不坚定的投资者清洗出去，这样有利于庄家后期的拉升。

如果第二天开盘后，盘中没有出现大批的恐慌性抛盘，就说明盘中持股者的信心比较坚定，在接下来的操作中，庄家很可能会立即进入拉升阶段。

短线高手操作策略：看透试盘，从容买入。如图，时代新材600458

图63时代新材600458　短线买点

图63时代新材、图64时代新材时代新材两图就是600458在2009年2月18日的走势实例。

图64时代新材600458　尾市下砸

六、坐看庄股热身表演

庄家在操纵个股时，使用的做盘方式往往是虚虚实实，有时欲涨先跌，有时以退为进，走势扑朔迷离，时常给投资者制造烟雾弹，让投资者很难辨出其中的真伪。

庄家经常会使用假突破形态来迷惑投资者，即庄家在收集到了足够的筹码之后，先让股价大幅冲高，然后再让其回落。这样一来，那些看见股价上涨而盲目跟进的短线投资者就会立刻被套，但是只要散户一割肉，该股就会很快止跌回升，庄家迅速展开主升段。这个假突破可以称为庄家拉升股价前的热身运动，或者说是庄家拉升股价前的“实战演习”。

庄家对个股建仓完毕之后，有时会让股价在底部区域长期处于盘整状态，但经过盘整之后，会突然收出一根放量的长阳线，突破上面的重要技术压力位置。此时，如果单纯从技术角度来分析，应该是个很好的买入时机，于是偏好技术分析的人士就会纷纷买进。但是股价拉升突破之后却并没有继续上涨，而是很快就回落下来（一般股价在第二天就会出现回落的走势），继续回到整理的平台上，这就让那些“冲动”而耐不住“寂寞”的技术派人士买了个高价。出现这种走势形态，往往是庄家在大规模拉升股价之前的一次“热身运动”，庄家是在用这种方式来判断盘面上跟风盘的多少，以及市场上抛压盘的大小。

庄家在拉升股价之前采用这种“热身运动”来“演习”，主要意图有以下几种。

1.吓跑那些持股信心不坚定的短线投资者。如果庄家建仓的个股被一致看好的话，就会引发大量的短线投机者涌入，这样不利于庄家的长线运作计划，所以庄家必须把这些浮动筹码清洗出去，因此庄家就采用这种方式先“诱敌深入”，接着再给他们一个迎头痛击，使其损兵折将之后，不敢再轻举妄动。如图65中国国航601111

2.拉升前的试盘，以此来测试盘中的抛盘情况和跟风盘的大小，再决定股价的拉升高度以及拉升股价的时机。

投资者遇到这种走势的庄股时，最好等待股价回档时再进场操作。如果不幸在股价假突破时买了个高价，此时亦不必恐慌，既然这是庄家拉升前的“热身动作”，那么就显示出庄家已做好了拉升股价的准备。股价刚刚上冲就出现回落，显然此时庄家还没有获利的空间，不久庄家就会卷土重来，真正大幅度地拉升股价。

短线高手操作策略：等待股价回档时再买入。

图65中国国航就是601111在2009年6月中旬的走势实例。

图65中国国航601111　庄家假突破形态

七、铁底筑成多关注

投资者买股票，都希望自己能买到股价处于底部的个股，但是每次都买到底部的个股几乎是不可能的。大家知道底部的形态变化万千，有时底部形态是双底，有时底部形态是三重底，有时底部形态是复合头肩底，等等。形式多样的底部形态，往往让投资者无法确定什么时候才是真正的底部，而且个股的底部在构筑过程中是无法用一个很有效的技术来确认的。在实际的操作中，只有等到股价涨起来一波行情之后，才知道哪里是股价的真正底部。

虽然投资者很难准确地预测或判断股价的底部区域，但是在选择股票的时候，如果能够挑选一些跌无可跌的个股，也就是说“铁底筑成”的个股，在庄家拉升之前提前买进，并且坚持持股待涨，不赚钱就不出局，那么从投资策略的角度上来讲，这就是一种非常稳健和可靠的投资方法。跌无可跌的个股虽然不会马上就上涨，但股价再继续下跌的空间已被封闭，所以股价走出一波上涨行情是迟早的问题。

“跌无可跌”的个股，至少要满足以下两个条件。

（1）该股已经经历了一轮完整的下跌行情，股价已跌至历史低位区域。

（2）股价在低位区域经历了一段长期的反复横盘整理，也就是说这样的个股经过长时间的磨炼，随着增量资金的进入，底部就会逐渐形成。这类个股也容易受到庄家的青睐，或者是庄家早就潜伏在里面，因此这类个股投资者也要密切关注，随时观察其后期的走势动态。

投资者一旦发现满足以上条件的个股，就应该发挥自己的耐心，做到先入为主。在这一点上，投资者要有“坐穿牢底”的精神——“坐穿铁底”。可以试想一下，如果选择了一支只有上涨空间而没有下跌空间的个股时，那么投资者的成本无非就是时间了。

面对已筑成“铁底”的这类股票，投资者经常会出现以下两个误区：

（1）股价既然还没有启动，那么就等到它启动之后再买入也不迟啊。但庄家往往不会给你一买进就赚钱的机会的，就像SＴ类个股一样，都是要么就不怎么涨，要涨就大涨，有的甚至是开盘即封涨停，并且是连续出现涨停。如图66国阳新能　600348

（2）大部分投资者都认为基本面差的股票不值得买，SＴ股就更应避而远之。其实，炒股最紧要的是赚钱，不管貌如天仙的高科技股，还是丑如猪八戒式的ＳＴ股，能赚钱的股票就是好股。看似极具投资价值的高成长股，若股价高高在上，买进这样的个股去操作的话，持股者其实就好像抱着一颗地雷，随时都有爆炸的危险。基本面一无是处的垃圾股（前提是短期内无停牌的风险），如果股价运行在“铁底”处，往往是投资的安全区。类似这样的个股在市场上有很多，关键是投资者能不能发现。

投资者对一些跌无可跌的SＴ个股应该高度重视。这些个股很容易受到短线庄家的青睐，一旦有庄家入驻后，股价在短期内就会出现暴涨的行情。

短线高手操作策略：轻仓埋伏介入。

图66国阳新能就是600348在2006年8~10月的走势实例。

图66国阳新能　600348铁底示例

八、注意庄家的突然袭击

很多投资者在跟庄的过程中，往往不知道在什么时间买入较为安全。对于早盘买进还临近收盘时买进，在不同的行情中区别比较大。

在大牛市的行情中，庄家喜欢在开盘后不久就拉涨停。在这样的行情中，如果挂单挂迟了，将会失去股价拉升时带来的利润，甚至失去买入的机会。但在大盘处于平稳时期或者相对弱势的时候，庄家则喜欢在尾市搞“突然袭击”，在收盘前大幅度拉高股价。所以，在大势较为平稳或是相对弱势的时候，投资者在操作的时候应把买入的时间尽量放在股价临近收盘的时候，这样既可以控制风险，又能较好地把握庄股的机会。

一般来说，在大盘比较平稳的时候，或者在大盘处于调整的时期，盘面上的热点相对缺乏，并且板块轮动也比较快。在这样的情况下，庄家一般都不会在早盘就把股价拉高，因为这样做很容易引发大量的抛盘，如果庄家的资金实力不是很强的话，就很难将升势维持到收市。当然，有时庄家想减仓的话，就会先将股价大幅度拉高，以此来吸引大量的跟风盘涌入。等股价被拉高后，再将筹码如倒水般地抛给那些追高的投资者，这样就会造成股价留下长长的上影线，当天买入的投资者也会立即被套。

在大盘趋势不明朗的大势下，如果投资者在跟庄的过程中遇到早盘拉高的庄股，最好把买股的时间往后推。如果决定在当天开始布局并逐步买进的话，应该在股价冲高回落的过程中买进，特别是下午2：30之后，买入的风险会降低很多。因为经过多空激烈的争夺，此时大盘的总体趋势已经明朗，此时买入可减轻大盘的系统性风险；另外，此时投资者能够比较准确地把握市场的热点，避免股价刚开盘时个股鱼目混珠导致的错误买入。大家经常发现早市排在涨幅榜前列的个股，到收市时往往没了踪影，一些新面目却突然冒了出来，其中的原因就在于临近收市是多空决战的时刻，此时的买卖信号通常是最真实的。如图，中国神华601088　

有些庄家在接近尾市时喜欢搞突然袭击，并且动作极为麻利，分时图上股价犹如一条直线般往上蹿。投资者想跟进时，股价大多已封在涨停板上，所以投资者想在尾盘买入的时候，操作上会有一定的难度。

在遇到尾市袭击的庄股时，投资者要重点关注成交量的变化。如果分时图上的成交量线由原来的疏疏落落变成迅猛增加，同时价位不断上移，表明多方在大举出动，此时可以作为买点介入。

短线高手操作策略：密切关注分时图上的盘面变化。

图67中国神华、图68中国神华两图就是601088在2009年6月29日的走势实例。

图67中国神华601088　分时图盘面变化示例1

图68中国神华601088　　分时图盘面变化示例2

九、散兵坑里有黄金

在市场上常常看到一些个股突然拔地而起，股价快速脱离底部，就像地下突然冒出多头大军一样，让人措手不及。那么这些“兵马”到底藏在哪里呢？在发动攻击之前，为什么大家找不到它的踪迹呢？

投资者在跟庄的过程中，如果能够仔细观察盘面的一举一动的话，就不难发现这些“伏兵”是藏在“散兵坑”里。在大势不好的时候，或者是庄家短期内无意发动行情时，这类股票的日K线走势图就会呈现出缩量整理的形态。成交量也很稀少，一般会低于5日、10日的成交均量线。从日K线走势图上可以看到，这时的成交量就好像一个个的“坑”，这些坑通常就是庄家的藏身之地，庄家就这样悄无声息地潜伏在战场上等待时机。

从技术形态的角度来看，“散兵坑”有以下特征。

（1）股价的运行是处于调整阶段或者股价经过一波小幅度的上涨之后的横盘阶段，从各个技术上分析，短期内股价没有上攻的迹象。

（2）在此期间，成交量呈现出持续萎缩的现象，5日均量线向下穿越10日均量线形成死叉，并且成交量一般是低于中短期均量线。

（3）股价在整理末期时，成交量会温和放大，并且5日均量线逐渐向上穿越10日均量线。从整个走势上看，成交量呈现出两边高、中间低的形态，这些日子的成交量柱状图上面横着均量线，这些就是我们所说的标准的“散兵坑”。

经过上面的分析，大家可以知道，在“散兵坑”形成的初期，股价通常还是处于调整阶段，从盘面上看，短期并没有止跌的迹象。此时，投资者暂不宜参与操作，应该密切关注其后期走势的动态。当股价随着成交温和放大而缓慢走出谷底，并且5日均量线上穿ｌ0日均量线时，就是进场操作的好时机。从量价的角度来分析，出现量比价先行的走势时，随着成交量的不断增大，股价迟早是会跟着上涨的。当成交量爬出散兵坑之际，往往是多头出击之时，投资者在跟庄的过程中，一定要抓住这个机会。如图69香溢融通600830

在跟庄的过程中，投资者了解和掌握“散兵坑”的意义在于：“散兵坑”区域成交出现极度萎缩，说明市场惜售，庄家此时无意发动行情。当成交量温和放大，缓慢走出散兵坑时，投资者就应该重点关注其股价的动态，一旦启动行情，就应该果断跟进。当庄家在“散兵坑”内休息时，投资者也不妨暂时休整一下。如果投资者发现偶然有一两天成交量破坑而出，并且是短期成交量忽然增大，就需要关注均量线的排列状况。如果均量线仍呈空头排列，说明股价短期整理还没有结束，此时还不到买入的最佳时机。

短线高手操作策略：均量线仍呈多头排列时进坑与庄共舞。

图69香溢融通就是600830在2009年上半年的走势实例。

图69香溢融通600830　“散兵坑”示例

最后，炒股要理性，吃鱼吃中间，不要鱼头鱼尾都想吃；不要总是等到网里有十条鱼了，才收网，网里有五至九条鱼也可以收网。

笔者赠言：做股市投资需要投资者一步一步的掌握所需的知识，增强自己的判断能力，做出正确的决策。要想在巧取豪夺、弱肉强食的股市中生存，没有一套赢利方法技巧和自我保护的纪律是不行的，股票深套，选股、买卖点把握不好的，可以关注程可泫微信公众号学习！不积跬步，无以至千里。不积小流，无以成江海。

笔者微信公众号：cky3006