11月28日|80亿新债!新化、共同、宏图转债申购指南,沿浦转债上市

11月28日|80亿新债!新化、共同、宏图转债申购指南,沿浦转债上市
2022年11月27日 10:37 羊二蛋_

11月即将收官,结果来了个大家伙!80亿的齐鲁转账终于来了!

当然,银行转债收益别太期望过高,而且齐鲁转债目前转股价值只有70多,预计上市盈利在50元的样子吧!

周一,3只申购1只上市,上市的沿浦转债又是大肉签!

申购指南

新化转债

图片来源:集思录

转债基本面

❶ 评级:AA-评级,可转债评级越高越好

❷ 发行规模:6.5亿,可转债规模越大流动性越好

❸ 回售条款:有

❹ 下调转股价:15/30,85%,可破净

❺ 配债代码:753867

❻ 配售10张所需股数:284(2手正股大概率配1手债)

正股基本面

❶ 公司简介:浙江新化化工股份有限公司,主要从事脂肪胺、有机溶剂、香料香精、双氧水及其他精细化工产品的生产经营。

❷ 财务报表:2022年三季度报告

转股价值分析新化股份申购前一日收盘价32.25,转股价32.41,转股价值99.51转股价值尚可可转债转股价值越高越好。

风险因素分析

原材料价格波动的风险

公司产品价格下降风险

环境保护和安全生产的风险

应收账款较大的风险

主要产品毛利率波动风险

募资用途

正股近半年走势

对标转债

开盘预测

当前溢价率0.5%,结合AA-评级、相似的转债、正股质地等综合因素目前给予24%的溢价率,预计开盘为:1.24*99.51=123

中签预测

假设原始股东配售65%,网上按照2.28亿计算,预计顶格申购单账户中签率:22800/1100/1000=0.021(48中1)

中签率低

共同转债

图片来源:集思录

转债基本面

❶ 评级:A+评级,可转债评级越高越好

❷ 发行规模:3.8亿,可转债规模越大流动性越好

❸ 回售条款:有

❹ 下调转股价:15/30,85%,可破净

❺ 配债代码:380966

❻ 配售10张所需股数:304

正股基本面

❶ 公司简介:湖北共同药业股份有限公司的主营业务为甾体药物起始物料和中间体的研发、生产及销售

❷ 财务报表:2022年三季度报告

转股价值分析共同药业申购前一日收盘价26.92,转股价27.14,转股价值99.19转股价值尚可可转债转股价值越高越好。

风险因素分析

新增产能消化的风险

主营业务毛利率下降风险

经营活动现金流净额为负数的风险

下游终端药物集采导致公司募投项目效益无法实现的风险

应收账款金额较高及发生坏账、应收账款周转率下降的风险

供应商和客户无法持续的风险

客户和供应商重叠比例较高的风险

期末存货金额较高及发生减值的风险

募资用途

正股近半年走势

对标转债

开盘预测

当前溢价率0.82%,结合A+评级、相似的转债、正股质地等综合因素目前给予28%的溢价率,预计开盘为:1.28*99.19=127

中签预测

假设原始股东配售70%,网上按照1.14亿计算,预计顶格申购单账户中签率:11400/1100/1000=0.01(101中1)

中签率极低

宏图转债

图片来源:集思录

转债基本面

❶ 评级:A评级,可转债评级越高越好

❷ 发行规模:10.09亿,可转债规模越大流动性越好

❸ 回售条款:有

❹ 下调转股价:15/30,85%,可破净

❺ 配债代码:726066

❻ 配售10张所需股数:184

正股基本面

❶ 公司简介:航天宏图信息技术股份有限公司,主营业务为基于自主研发的PIE系列卫星应用软件平台,面向ZF、JD、企业等不同类别、不同层级、不同区域的客户,提供软件产品销售、系统设计开发和数据分析应用服务。主要产品有遥感图像处理、基础软件平台 PIE、北斗地图导航基础、软件平台 PIE-Map、遥感行业应用系统、北斗行业应用系统、系统咨询设计、数据处理加工服务、监测分析服务、信息挖掘服务。

❷ 财务报表:2022年三季度报告

转股价值分析航天宏图申购前一日收盘价81,转股价88.91,转股价值91.1转股价值尚可可转债转股价值越高越好。

风险因素分析

技术风险

卫星应用产业领域的政策变化可能影响公司的经营

经营资质到期无法及时获得批复或被取消的风险

应收账款占比高的风险

公司业务季节性风险

资金缺口风险

募资用途

正股近半年走势

对标转债

开盘预测

当前溢价率9.77%,结合A评级、相似的转债、正股质地等综合因素目前给予37%的溢价率,预计开盘为:1.37*91.1=125

中签预测

假设原始股东配售60%,网上按照4.04亿计算,预计顶格申购单账户中签率:40400/1100/1000=0.037(27中1)

中签率低

上市预测

沿浦转债

❶ 评级:A+评级,可转债评级越高越好

❷ 发行规模:3.84亿,可转债规模越大流动性越好

❸ 原始股东配售率:81.45%

❹ 单账户顶格申购中签:0.0064签

转股价值变化

上海沿浦周五收盘价54.75,转股价格47.11,当前转股价值116.22,转股价值高

溢价率变化

由申购前一日的-3.8%变为-13.95%,可转债溢价率越低越好

正股基本面

上海沿浦金属制品股份有限公司,主要从事各类汽车座椅骨架总成、座椅滑轨总成及汽车座椅、安全带、闭锁等系统冲压件、注塑零部件的研发、生产和销售。公司的主要产品为骨架总成、冲压件、模具、注塑。

业绩预测

截至2022-11-27,6个月以内共有4家机构对上海沿浦的2022年度业绩作出预测;预测2022年每股收益0.95元,较去年同比增长7.95%,预测2022年净利润0.76亿元,较去年同比增长7.48%

开盘预测

综合考虑,给予沿浦转债16%的溢价率,明日开盘价预估:116.22*1.16=135

开盘130,停牌到14:57复牌。周五的蒙泰转债143收盘,果然大肉!周一如行情好沿浦转债也不排除复牌后尾盘冲高可能。

声明:本人未中签

*以上观点仅为个人看法,所涉标的不作推荐,投资有风险,入市需谨慎。

财经自媒体联盟更多自媒体作者

新浪首页 语音播报 相关新闻 返回顶部