本文源自:金融界
分布式光伏市场迎来重大变革。国家能源局于2023年10月9日发布的《分布式光伏开发建设管理办法（征求意见稿）》引发业界广泛关注。新政策细化分类、取消工商业全额上网、推行市场化交易等措施，将对光伏行业产生深远影响。作为金融从业人员，我们需要深入分析这一政策对市场的短期冲击和长期影响。
短期影响：需求波动与成本上升
1. 工商业装机意愿下降
新政策取消了工商业分布式光伏全额上网模式，这可能导致自用比例较低的工商业光伏装机意愿受到较大影响。考虑到屋顶面积与用电负荷不匹配、用电户违约风险等因素，部分企业可能会推迟或取消光伏项目投资计划。这一变化可能在短期内对分布式光伏需求产生不利影响。
2. EPC成本增加
政策要求非自然人户用分布式光伏以集中汇流方式接入电网，这将导致EPC成本提升。预计每个3-4MW的项目，汇流和储能设施将增加约0.3-0.4元/W的成本。这一成本上升可能会影响部分项目的经济性，进而影响投资决策。
长期前景：市场化程度提升促进行业健康发展
1. 市场化交易推动效率提升
新政策推行分布式光伏市场化交易，长期来看将有利于提升光伏发电的市场化水平。这一措施有望激发市场活力，促进资源优化配置，提高光伏发电的整体效率。随着市场机制的完善，分布式光伏的经济性和竞争力将进一步增强。
2. 技术创新与成本下降
政策对分布式光伏项目提出了"可观、可测、可调、可控"的要求，这将推动相关技术的创新和升级。同时，随着组件价格的持续下跌和技术进步，光伏发电成本有望进一步降低。这些因素将共同促进分布式光伏的长期健康发展。
3. 市场规范化促进行业升级
新政策细化了分布式光伏的分类，并明确了不同类型项目的上网模式。这些措施有助于规范市场秩序，淘汰低效产能，推动行业向高质量发展转型。长期来看，这将有利于建立更加健康、可持续的分布式光伏市场。
综上所述，尽管新政策可能在短期内对分布式光伏需求造成一定冲击，但从长远角度来看，提高市场化水平和规范化程度将有利于行业的健康发展。投资者和市场参与者应当密切关注政策动向，积极应对短期挑战，同时把握长期发展机遇。作为金融从业人员，我们建议投资者在评估光伏项目时，充分考虑新政策带来的影响，合理调整投资策略，以应对市场变化。未来3年内，随着市场逐步适应新政策，分布式光伏行业有望迎来更加可持续的增长。
