摘要：不良怎么样了？（欢迎关注杠杆游戏）
撰文|张银银&编辑|欣欣然
2023年时，我写过一家很有意思的银行。
首先这家银行有多起贷款诉讼、要债，当时已经营收利润双降，且有数位董监高辞任；其次，“铁公鸡”，连续3年坚决不分红，遭密集发问。
这家银行就是郑州银行，近日该行发布了其2023年的年报。
今天，杠杆游戏新一年的“拆年报”栏目，和杆友一起看看郑州银行的2023年。希望接下来1、2个月，可以为杆友深度解析你想看的公司2023年的业绩。
对了，最新的年报，郑州银行对于分红会怎么说？
1、营收、净利双降
截至2023年末，郑州银行的资产总额6,307.09亿元，较2022年末增长6.63%；吸收存款本金总额3,609.61亿元，较2022年末增长6.89%；发放贷款及垫款本金总额3,606.08亿元，较2022年末增长8.97%。
2023年，郑州银行实现营业收入136.67亿元，同比下降9.50%。
对了，2019年时郑州银行的营收就近135亿元，2020年增长到146亿元，2021年达到148亿元，2022年则有151亿元。
如下图，不得不说，郑州银行的2023年不太好。
净利润18.59亿元，同比下降28.48%；归属净利润18.50亿元，同比下滑23.62%。
外币资产规模变化及汇率波动影响，叠加息差收窄等因素，营业收入及净利润不及同期。
哪怕2022年，郑州银行的归属净利润也超24亿元，如果看更久远一点，近年，该行的归属净利润几乎没低于30亿元，有的年份甚至超40亿元。
说回2023年，如果分季度看，如下图，2024年四季度，郑州银行归属净利润为-9亿元，而前三个季度，不管多少，至少是盈利的。
另外杠杆游戏注意到，2023年一季度、三季度两个季度，郑州银行的经营活动使用的现金流量净额为负值。
以全年看，2023年，郑州银行的经营活动产生的现金净流入16.48亿元。
其中现金流入724.64亿元，比2022年同期增加220.01亿元，主要是吸收存款净增加额、向央行借款净增加额增加；
现金流出708.16亿元，比2022年同期减少109.97亿元，主要是发放贷款净增加额减少。
2023年投资活动使用的现金净流出40.32亿元。
其中现金流入938.25亿元，比2022年同期减少315.27亿元，主要是收回投资收到的现金流入减少；
现金流出978.57亿元，与2022年同期基本持平。
2023年，郑州银行筹资活动产生的现金净流入38.86亿元。
其中现金流入1,393.90亿元，比2022年同期增加83.50亿元，主要是发行债券所收到的现金流入增加；
现金流出1,355.04亿元，比2022年同期减少26.08亿元，主要是本期无优先股本金及股利支付流出。
净利息收益率2.08%，成本收入比27.11%，资本充足率12.38%，不良贷款率1.87%，拨备覆盖率174.87%，主要监管指标符合监管要求。
2、“双降”背后
首先杠杆游戏说一个指标，2023年，郑州银行的成本收入比为27.11%，2022年该数字为22.99%，前几年基本都在22%左右浮动。
也就是说2023年钱非常不好赚。
接着我们看几组数据，大概就明白郑州银行的“双降”了。
1）2023年，郑州银行实现利息收入247.60亿元，较2022年同比下降2.97亿元，降幅1.19%，主要受LPR重定价及市场利率变化影响。
其中贷款利息收入164.36亿元，较2022年同期增加1.15亿元，增幅0.71%。
投资证券及其他金融资产实现利息收入54.25亿元，较2022年同期减少6.22亿元，降幅10.29%。主要由于投资证券及其他金融资产规模和平均收益率同时下降。
应收同业及其他金融机构款项利息收入3.81亿元，比2022年同期增加0.63亿元，增幅19.77%。主要由于该类资产收益率上升。应收租赁款利息收入
应收租赁款利息收入22.13亿元，较2022年同期增加1.54亿元，增幅7.49%。主要由于其子公司九鼎金融租赁公司应收租赁款规模上升。
2）2023年，郑州银行的利息支出为130.20亿元，受负债规模和付息成本变动等综合因素影响，较2022年同期上升2.17亿元，增幅1.69%。
其中，吸收存款利息支出78.03亿元，占全部利息支出的59.93%，较2022年同比上升0.84亿元，增幅1.09%。
3）2023年，郑州银行实现利息净收入117.40亿元，较2022年同比下降5.14亿元，降幅4.20%，占营业收入85.90%。
其中：业务规模调整导致利息净收入增加9.16亿元，收益率或成本率变动导致利息净收入减少14.31亿元。
2023年，郑州银行的净利差2.00%，较2022年同期下降0.18个百分点，净利息收益率2.08%，较2022年同期下降0.19个百分点。
净利差及净利息收益率下降的主要原因是本行积极响应国家政策，让利实体经济及LPR重定价等因素影响。
4）2023年，郑州银行的非利息收入19.28亿元，较2022年同期减少9.20亿元，降幅32.30%，占营业收入比为14.10%。
其中：手续费及佣金净收入5.79亿元，较2022年减少2.12亿元；其他非利息收益13.49亿元，较2022年同期减少7.08亿元。
3、不良怎么样了？分红吗？
资产质量方面，年报披露，截至2023年末，郑州银行的不良贷款余额67.57亿元，不良贷款率1.87%，较2022年末下降0.01个百分点。
其中公司贷款（不含票据贴现）不良贷款率2.09%，较2022年末上升0.29个百分点；个人贷款不良贷款率1.72%，较2022年末下降0.77个百分点。
分行业看不良率很有意思。
房地产行业的不良率高，这是很多杆友都能想到的。郑州银行披露，该项不良率为6.48%，比整个银行的不良率高太多了。
2022年时该不良率为4.06%，也就是说2023年认定的增长的不良率提高了不少。
但，其实这不算最最狠的。
如上图，我们接着看，郑州银行的住宿和餐饮业不良率才惊人，高达26.18%。当然金额不算很多，不到3亿元。
总体而言，郑州银行说，其公司贷款的不良贷款主要集中在：房地产业、批发和零售业及制造业，不良贷款率分别为6.48%、2.78%、5.19%。
年报披露，2023年，郑州银行共计提贷款损失准备金58.92亿元。
其中以摊余成本计量的发放贷款及垫款计提58.89亿元，以公允价值计量且其变动计入其他综合收益的发放贷款及垫款计提0.03亿元；
核销及转出不良贷款47.67亿元，收回已核销贷款3.78亿元。
贷款损失准备金余额118.15亿元，其中以摊余成本计量的发放贷款及垫款减值余额118.10亿元，以公允价值计量且其变动计入其他综合收益的发放贷款及垫款减值余额0.05亿元。
对了，分红问题，年报说：
本年度不进行现金分红，不送红股，不进行资本公积转增股份；
真是悲催啊，年报说剩余未分配利润，结转至下一年度。我们看到，郑州银行之所以2023年度不进行现金分红，说了一堆理由。
每一条看上去都对，但合一起不分红，总是让人不爽的。
此前杠杆游戏写过，2020、2021、2022年，该行连续3年分红都是0元。现在历史改写了，4年不分红了。
希望2024年，郑州银行可以分红吧。
本文未标注出处的财务图表，均源自郑州银行有关公告，特此说明并致谢
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