撰稿 | 湘江财经工作室
一家是“湖南人的银行”，一家是“湖南人的主办银行”。近日，湖南城商行“双雄”——湖南银行和长沙银行，相继发布2025年上半年“成绩单”。
数据显示，长沙银行凭借稳健的经营策略与业务创新，在资产规模、盈利及资产质量上均展现出强劲的发展韧性；湖南银行虽资产规模稳步扩张，但盈利能力与资产质量方面有待优化。
二者的对比，不仅揭示了各自的竞争优势与挑战，也映射出湖南地区城商行在低利率与复杂经济环境下的不同发展路径。
01规模对比：万亿与六千亿的差距
截至2025年6月末，长沙银行资产总额达12473.85亿元，湖南银行资产总额为6019.40亿元，前者资产规模约为后者的2.07倍，体量优势明显。
从发展动能看，长沙银行依托区域经济红利与精准定位实现快速增长。长沙银行半年报显示，该行以“立足长沙、深耕湖南、辐射广东”为战略方向，深度融入区域发展。
2025年上半年，湖南省经济呈现稳中提质、进中向好态势：地区生产总值达26166.50亿元，同比增长5.6%。
在此背景下，长沙银行截至2025年6月末的资产总额突破1.24万亿元，较上年末增长8.78%，增速领先多数上市城商行。核心业务规模同步扩张，发放贷款和垫款本金总额6026.92亿元，较上年末增长10.56%；吸收存款本金总额7591.84亿元，较上年末增长5.01%。
湖南银行上半年资产规模同样实现增长，资产总额较2024年末增长6.47%，发放贷款和垫款余额增至3239.82亿元，吸收存款余额增长至3686.25亿元。但从三项核心指标来看，均低于长沙银行。
02盈利较量：业务分化明显
2025年上半年，长沙银行与湖南银行的盈利表现呈现分化态势。
长沙银行2025年上半年实现营业收入132.49亿元，同比增长1.59%；归属于母公司股东的净利润43.29亿元，同比增长5.05%，保持增收增利的稳健发展势头。
湖南银行盈利表现承压，上半年实现营业收入56.02亿元，同比下降6.77%；净利润19.43亿元，同比下降2.63%。这是该行自2023年更名揭牌后首次出现的营收、净利双下滑。
盈利结构差异更为明显。长沙银行非利息净收入35.90亿元，同比增长11.78%，其中手续费及佣金收入11.64亿元，同比增幅达14.60%，营收结构持续优化。
湖南银行则呈现传统业务与中间业务冰火两重天的局面。该行利息净收入42.45亿元，同比增长5.53%；投资收益11.46亿元，同比增长8.75%。但手续费及佣金净收入仅2.72亿元，同比大幅下降37.77%；公允价值变动损益由2024年同期的4.33亿元转为-0.68亿元，同比减少5.01亿元。
从盈利结构看，湖南银行传统核心业务与投资业务表现平稳，但中间业务和金融资产估值损益的下滑，对整体盈利形成拖累。
03业务策略：聚焦县域金融
两家银行的业务策略各具特色。
长沙银行围绕“做实县域”核心战略，聚焦“网格金融+县域”“产业金融+县域”“数字金融+县域”“专业金融+县域”四大定位，打造具有本土特色的县域金融“长行模式”。
2025年6月末，长沙银行县域贷款余额达2292亿元，占贷款总额的38.0%，上半年新增信贷中48.3%投向了县域。期末县域存款余额2485亿元，占存款总额的比重为32.7%。
零售业务转型方面，长沙银行也取得进展。截至6月末，个人存款余额4177.24亿元，较上年末增长8.08%。零售客户资产管理规模（AUM）4913.30亿元，较上年末增加361.22亿元，增长7.94%。
湖南银行作为湖南省唯一省级城市商业银行，近年来持续推进市场竞争力建设。但从实际运营数据来看，其在盈利表现、区域市场布局等维度仍面临发展瓶颈。
04资产质量：不良率平稳
资产质量方面，截至2025年6月末，湖南银行不良贷款率为1.66%，较2024年末微升0.01个百分点；而长沙银行不良贷款率1.17%，与2024年末持平。值得注意的是，该行不良贷款余额和逾期贷款均比上年末有所增加，有待加大风险防控。
资本管理方面，两家银行表现各异。湖南银行核心一级资本充足率为8.25%、一级资本充足率为9.51%、资本充足率为11.72%，与2024年末相比均出现不同幅度下降，后续可能需要通过补充资本、优化资产结构等方式提升资本实力。
长沙银行资本充足率指标表现良好，资本充足率13.60%、一级资本充足率11.30%，均满足监管要求，为后续业务扩张预留充足空间。
2025年，长沙银行还宣布首次中期分红，拟以总股本40.22亿股为基数，向全体股东每10股派发现金股利2.00元（含税），合计派发现金股利8.04亿元。自2018年上市以来，长沙银行已连续7年实施现金分红，累计分红超93亿元。
05未来展望：差异化竞争之路
对于未来发展，两家银行面临不同的挑战与机遇。
长沙银行应继续巩固现有优势，加大金融科技投入，提升数字化服务能力，进一步扩大区域市场份。该行短期经营承压，但中长期将充分受益于稳增长政策发力后的经济复苏。
考虑到今年LPR下降影响，国信证券小幅下调对长沙银行2025-2027年净利润预测至808/851/932亿元，同比增速分别为3.2%/5.3%/9.6%。
湖南银行则需加快中间业务创新，改善盈利结构，同时积极拓展资本补充渠道，为业务发展注入动能。特别是需要应对房地产行业调整对资产质量带来的冲击。
湖南银行与规模接近同档次的银行相比，营收增长表现尚可，但资产质量不佳，坏账消耗了利润，使得近些年里盈利增长不足。
