本部记者 李昱丞
万科企业股份有限公司（以下简称“万科”）两只中期票据成功展期。
1月28日，万科披露两只中期票据的本息偿付安排，其中债项余额达20亿元的万科2022年度第四期中期票据（“22万科MTN004”）本期应偿付本息金额为8.64亿元（包括固定兑付安排，40%本金及相关利息），债项余额达37亿元的万科2022年度第五期中期票据（“22万科MTN005”）本期应偿付本息金额为15.97亿元（包括固定兑付安排，40%本金及相关利息）。
根据万科公告，在“22万科MTN004”日前举行的2026年第一次持有人会议上，同意《议案三：本期中期票据本息兑付安排调整的议案（特别议案）》的持有人或持有人代理人共20家，有效表决权数额为20000000，占总表决权数额的100.00%。类似地，“22万科MTN005”2026年第一次持有人会议上，《议案三：本期中期票据本息兑付安排调整的议案》也获得100%表决权同意通过。
获得通过的两项议案主要包括固定兑付安排、调整本金兑付和支付安排、提供增信等。本金兑付方面，两项议案均主张中期票据本金40%于2026年1月28日兑付，剩余60%的本金展期一年。
中关村物联网产业联盟副秘书长袁帅对《证券日报》记者表示，议案中“40%首付+60%展期一年”的偿付结构，既体现了企业对当前现金流紧张的客观承认，也通过分期支付设计为资产处置和资金回笼争取了时间窗口。
增信方面，万科承诺将为“22万科MTN004”未付本息提供项目公司（深圳市荣兴房地产开发有限公司、廊坊万恒盛业房地产开发有限公司以及北京友泰房地产开发有限公司）应收款质押作为增信担保措施，为“22万科MTN005”提供项目公司（深圳市中万华凯实业投资有限公司、西安伊合源实业有限责任公司及深圳市万信未来城制造有限公司）应收款质押作为增信担保措施。
“增信措施的提供，如项目公司应收款质押，增强了债券兑付的保障性，符合债券市场增信的常规做法，有助于增强市场对万科债券的信心。”山东隆湶律师事务所主任、高级合伙人李富民对《证券日报》记者表示。
至此，加上近日通过展期的万科2021年面向合格投资者公开发行住房租赁专项公司债券（第一期）（品种二）（“21万科02”），万科近期完成了三只本金合计68亿元债券的展期工作。
展期成功或得益于大股东深圳市地铁集团有限公司（以下简称“深铁集团”）的支持。万科同日公告称，经协商，深铁集团向公司提供不超过23.6亿元借款，用于偿还公司在公开市场发行的债券本金与利息，借款期限为36个月，借款利率目前为2.34%。深铁集团有权要求万科就本次借款提供担保。
万科方面称，本次股东借款利率遵循市场化原则，不劣于目前公司从金融机构借款的利率水平。上述安排充分体现了大股东对公司的支持。
（编辑 孙倩）
