散户交易者识别趋势的必备利器：结构突破（BOS）策略解析

大多数盈利的交易者和职业交易员都围绕着“顺势而为”的理念建立了交易系统。

然而，市场是否处于趋势中，我们可以通过价格明显的上涨或下跌来轻易判断。但市场并不总是以明显的趋势走势。事实上，价格只有25%的时间处于明确的趋势中，剩下的75%的时间，要么是震荡区间，要么是表现出“难以判断”的趋势。

幸运的是，有一种可靠的方法可以识别趋势。这是一种机械模型，不需要指标或交易者的主观判断。它被称为结构突破（Break of Structure，BOS）。

在接下来的部分中，我们将描述什么是结构突破，如何识别它，以及如何进行交易。

定义

在交易中，“结构突破”指的是价格突破趋势中已建立的高点和低点，清晰地表明当前方向上的持续订单流动。这一概念在趋势分析中至关重要，帮助交易者理解市场的动能以及未来可能的方向。

简单来说，就是在一个上涨趋势中形成更高的高点（HH），而非先形成更低的低点（LL）的过程。这种情况被称为牛市结构突破。在下降趋势中，结构突破发生在先形成更低的低点，再形成更高的高点，这被称为熊市结构突破。换句话说，结构突破信号表明市场动能或市场情绪的延续。

顺序很重要。只有在上涨趋势中，未先突破低点而直接形成更高的高点时，才算是结构突破。在下降趋势中，只有当价格在突破最近的高点之前形成更低的低点时，才算是结构突破。如果发生了上述两种情况中的任何一种，我们就可以视之为市场结构转变（MSS）或特征变化（ChoCh）。

本质上，结构突破意味着你得到了第一个信号，表明现有的趋势正在减弱，反转即将发生。

需要注意的是，结构突破不仅仅发生在有趋势的市场中。当价格突破关键的支撑或阻力位、已建立的趋势线，甚至是某种图表形态时，也可以视为结构突破。任何突破市场中常见结构的情况都可以被视为结构突破。不过本文我们将重点描述在趋势市场中的市场结构突破。

在本文中，我们将深入解释结构突破，因为这是聪明钱交易中最基本的概念。

基本市场结构

市场结构是指价格随时间的变动方式。主要有三种类型：

1. 上升趋势（Uptrend）：当价格持续上涨时，你会看到不断创出新高，且价格不会跌破之前的低点。

2. 下降趋势（Downtrend）：与上升趋势相反，价格持续下跌，创出新低，且价格不会突破之前的高点。

3. 震荡区间（Range-Bound）：在这种情况下，价格在一定范围内上下波动，但不会创出新高或新低。

关于“结构突破”这个概念实际上只在上升趋势和下降趋势中才有意义。它发生在价格突破上升趋势中的重要高点或下降趋势中的重要低点时。这是一个表明趋势强劲且可能会继续的信号。但在震荡区间市场中，价格没有创出新高或新低，因此结构突破并不适用。

结构突破的类型

根据方向和突破的情况，结构突破有两种类型：

牛市结构突破（Bull BoS）：

当价格突破趋势中的波动高点时，表示强劲的上行动能，并暗示牛市（上涨趋势）可能会持续。

熊市结构突破（Bear BoS）：

相反，当价格突破波动低点时，意味着强劲的下行动能，可能表明熊市（下跌趋势）会继续。

牛市与熊市结构突破的区别

下图区分牛市结构突破和熊市结构突破：

意义

“结构突破”有助于预测市场是否会继续现有的趋势或反转方向。这个洞察力具有以下几个方面的重要性：

1. 预测市场方向：

通过识别结构突破，交易者可以预判当前的趋势是否会持续，或者市场是否即将发生反转。这种理解可以使他们的策略与未来市场的可能走势保持一致。

2. 与市场做市商合作交易：

识别出确认的结构突破使交易者能够将自己的交易与做市商的操作对接。当结构突破确认趋势延续时，交易者可以更容易、更有信心地沿着这个方向进行交易。

3. 把握进出场时机：

结构突破也可以作为把握市场进出场时机的重要信号。例如，牛市结构突破表明上升趋势中的一个良好入场点，而熊市结构突破则可能是退出或建立空头头寸的有利时机。

总体而言，理解和利用结构突破不仅能够增强预测市场趋势的能力，还能使交易策略与推动市场波动的强大力量相一致，从而增加成功交易的潜力。

如何在交易中运用结构突破？

有效地交易结构突破需要将其与其他策略结合，以提高预测未来价格方向的准确性。以下是一个简化的解释，展示了如何将结构突破与移动平均线和蜡烛图形态策略结合使用：

1. 设置

首先，识别下降趋势中的更低低点和更低高点。在图表上添加一个21周期的指数移动平均线（EMA）。

2. 识别结构突破

当价格跌破这些更低的低点时，就发生了结构突破。这表明价格可能会继续向下移动。

3. 执行卖出交易

在出现看跌的结构突破后，等待一个看跌的烛台形态形成，如看跌吞没形态或Pin Bar。这就是你进入卖出交易的信号。

4. 结束交易

监控价格与EMA的关系。当价格突破EMA时，意味着趋势可能发生变化或动能丧失，此时可以平仓。

请记住，这个策略只是一个示例，帮助你理解如何将结构突破融入到交易中。重要的是要根据自己的交易风格和风险承受能力，开发并测试自己的策略。将结构突破作为更广泛策略的一部分，可以通过提供市场趋势的额外确认来增强交易的有效性。

案例研究：使用牛市结构突破与需求区进行交易

在这笔交易中，我们观察到市场中出现了明确的牛市结构突破（Bull BoS）。当价格突破前一个重要的高点时，表明了强劲的上行动能。

牛市BoS的识别：

◎ 市场呈上升趋势，创出更高的高点和更高的低点。

◎ 当价格突破最近的高点时，确认了牛市BoS，表明上涨趋势可能会继续。

需求区的形成：

◎ 在牛市BoS形成后，价格回撤至突破区域，形成了所谓的需求区。

◎ 这个需求区正好位于BoS发生的区域附近，因此成为了潜在的订单积累的关键水平。

交易执行：

◎ 观察价格走势后，等待价格重新回到这个需求区。

◎ 如预期，价格进入了需求区，并开始显示出订单积累的迹象。这是我准备进行买入交易的信号。

交易结果：

◎ 在需求区填充订单后，价格开始向上波动。

◎ 这一波动确认了我的分析，并且我

在强劲的上行动能下进行了买入交易。

◎ 这笔交易提供了较高的风险回报比，因为需求区的入场点提供了一个明确的止损位，而由于确认的上升趋势，向上的潜力也非常可观。

如何在外汇交易中操作结构突破？

在牛市中，当价格突破结构时，你应该标出诱因区（在价格行为交易中，诱因是一种聪明钱陷阱，它可以是订单块、供需区或支撑和阻力区的形式），并等待价格回撤到该区并反弹。

当价格触及诱因区时，你可以在较低时间框架中寻找买入交易的确认信号，例如市场结构转变（MSS）或趋势反转。

在熊市中，当市场突破结构时，你应该标出诱因区，并等待价格回撤到该区并反弹。

当价格触及诱因区时，你可以在较低时间框架中寻找卖出交易的确认信号，例如市场结构转变（MSS）或趋势反转。

ICT MSS 与 BoS

正如我们之前讨论的，结构突破表明在突破诱因区后，突破了之前的结构（高点/低点）。

而ICT市场结构转变（MSS）则表示突破了波动低点或波动高点。

因此，结构突破与市场结构转变的区别仅在于诱因区。

结构突破表明价格趋势的较大变化，而市场结构转变则表示结构的初步变化。

你可以参见下图，理解BoS与MSS的区别：

结论

总的来说，“结构突破”在价格行为交易中是一个非常重要的概念。它帮助我们判断市场是否会继续上涨或下跌。我们了解到，将结构突破与其他工具（如需求区或蜡烛图形态）结合使用，可以使我们的交易策略更加有效。

记住，结构突破是一个很好的指南，但它与你自己的交易计划结合使用时效果最佳。关键在于更好地理解市场，并做出更明智的交易决策。不断练习这一概念，你将能掌握如何在交易中将其利用到优势。

在使用结构突破策略进行交易时，我们应当牢记没有任何策略是万无一失的，因此不应将所有账户资金都投入到此策略中。

此外，为了降低风险，你应始终设置止损以保护本金安全。