中美文化装备制造业3倍盈利差距从何而来？

近几年来，中国文化装备制造业发展迅速，呈现出持续增长态势。《中国文化及相关产业统计年鉴》发布数据显示，2012-2015年，中国文化装备制造业年均工业总产值达到1.06万亿人民币，实现年均增幅11.07%；年均工业销售产值达到1.04万亿，年均增幅10.89%；年均出口交货值达到4735.99亿元，年均增幅5.39%。随着洋山（自贸区）文化装备产业基地的建设，基于自贸区制度创新、技术引进、金融开放等多项政策优势，文化装备制造业产业集群开始形成。

然而，通过与美国文化装备制造业的对比研究发现，中美文化装备制造业在盈利水平方面至少存在3倍的差距。考虑到数据可得性，研究选取资产毛利率和营收毛利率两个指标进行中美文化装备制造业盈利水平的比较分析。

结果发现，中国文化装备制造业（主要选取《中国文化及相关产业统计年鉴》中的游艺器材及娱乐用品的制造、视听设备的制造、印刷专用设备的制造、广播电视电影专用设备的制造、乐器制造以及其他文化专用设备的制造等行业）2013-2015年的平均资产毛利率分别是20.52%、18.81%、17.92%，营收毛利率分别为12.23%、11.77%、11.75%，而同期美国文化装备制造业（根据可得数据，选取游戏设备制造、视听设备制造、广播传输设备制造、电视传输设备制造、乐器制造等行业）平均资产毛利率分别达到61.94%、66.61%、72.05%，营收毛利率达到42.03%、41.45%、41.42%；也就是说2013年至2015年，中国文化装备制造业资产毛利率仅为美国的33.13%、28.24%和 24.87%，营收毛利率仅为美国的29.10%、28.40%和28.37%；而且上述数据还反映了近年来的发展态势，即2013年以来中国文化装备制造业盈利水平与美国的差距有不断扩大的趋势。

此外，值得说明的是，中国的有关数据是规模以上企业数据，而美国的有关数据是全口径的，换句话说，中国文化装备制造业实际总体盈利水平可能与美国差距更甚。

在此基础上，研究分别选取视听设备制造行业和游戏设备制造行业进行重点行业的中美对比分析。比较结果发现，中国视听设备制造业盈利水平仅为美国的1/4，且总体上呈现差距扩大趋势。

数据显示，2013-2015年，中国视听设备制造业平均资产毛利率为年均18.21%，同期美国水平为年均71.68%，中国仅为美国同期水平的25.40%；而以营收毛利率水平来看，中国视听设备制造业2013-2015年平均营收毛利率为年均10.63%，同期美国水平为年均41.09%，中国仅为美国同期水平的25.87%。

从中美两国视听设备制造业资产毛利率和营收毛利率历年数据对比来看，2013-2015年，中国视听设备制造业平均资产毛利率仅占同期美国水平的28.02%、25.06%和23.01%，2014年和2015年分别同比下降了2.96和2.05个百分点；平均营收毛利率仅占同期美国水平的27.53%、25.70%和24.36%，2014年和2015年分别同比下降了1.83和1.34个百分点。可见，近年来，中美两国视听设备制造业盈利水平差距在不断扩大，但扩大的速度趋缓。

从游戏设备制造行业来看，中国游戏设备制造业盈利水平仅为美国的1/2左右。以资产毛利率水平来看，2013-2015年，中国游戏设备制造业平均资产毛利率为年均26.17%，美国是43.68%，中国仅为美国同期水平的59.91%；而以营收毛利率水平来看，2013-2015年，中国游戏设备制造业平均营收毛利率为年均16.99%，美国是35.68%，中国仅为美国同期水平的47.62%，不足一半。

进一步分析中美两国差距的变化趋势发现，2013-2015年，中国游戏设备制造业平均资产毛利率分别为30.22%、24.06%、24.24%，仅占同期美国水平的75.68%、55.76%和50.53%，2014年和2015年分别同比下降了19.92和5.23个百分点；中国游戏设备制造业平均营收毛利率18.76%、15.98%、16.22%，仅占同期美国水平的52.20%、45.09%和45.47%，上述数据说明中国游戏设备制造业盈利水平总体呈现波动下降态势，与美国差距也呈现出总体拉大趋势，但在营收毛利率方面存在一定的反弹波动迹象。

盈利水平的国际差异是全球价值链（Global Value Chain,GVC）分工地位在行业盈利能力上的反映。以美国为代表的西方发达国家凭借其长期累积的知识产权优势、市场优势、资本优势和制度优势在传统型文化装备制造业全球价值链中牢牢占据了高附加值的主导地位，而以中国为代表的发展中国家在嵌入传统文化装备制造业全球价值链过程中，陷入了“被俘获”与“低端锁定”的恶性循环，进而导致了以视听设备制造业为代表的传统型文化装备制造业虽然以极大的规模参与全球价值链分工、生产加工了全球绝大部分视听设备产品，却仅仅获得了美国1/4的价值分配。

与此同时，美欧日韩等发达国家正试图以同样的方法控制以游戏设备为代表的数字创意装备制造业全球价值链，希望继续俘获与低端锁定中国等发展中国家的新兴文化装备制造业。但是，需要看到的是，大数据、人工智能、虚拟现实等新一轮科技革命浪潮带来的数字创意产业变革，以及特朗普上台后强力推行新贸易保护主义、美国本土主义、欧洲局势动荡不安等国际政治经济新形势背景，为中国等发展中国家提供了新兴文化装备制造业全球价值链重构的绝佳历史机遇期。

新一代数字创意技术正以日新月异的速度冲击着新兴文化装备制造业的全球传统格局，为中国等新兴市场国家重构新型文化装备制造业全球价值链提供了可能性。以阿里巴巴、腾讯、网易为代表的中国企业近年来在欧美、东南亚、南美等地区做出了数字创意产业全球价值链重构的努力，取得了一定的效果。游戏设备制造行业盈利水平的震荡上扬也恰恰反映了这一态势。

中国文化装备制造业需要建立新型文化装备制造业全球价值链重构战略，改善文化装备制造业创新生态体系，鼓励关键领域核心技术突破，构建文化装备制造业全球创新网络推动全球价值链向全球创新链战略性跃迁，发展壮大新兴文化装备制造业集聚区发挥产业集群效应，加快建立文化装备制造业全球价值链重构的“一带一路”通道和自贸试验区通道，整合建立文化装备制造企业集团打造具备全球领导能力的主导企业，重新确立文化装备制造业世界格局。■

（臧志彭系华东政法大学人文学院副教授、美国杜克大学访问学者；崔煜系华东政法大学文化产业管理硕士研究生）

备注：中国有关数据根据国家统计局发布的历年《中国文化及相关产业统计年鉴》整理得到；美国有关数据来源于美国BizMiner数据库。BizMiner数据库是美国著名数据机构，每年定期发布美国各行业年度数据报告，数据来源涵盖美国国税局、统计局、劳工局等官方机构和大量政府批准的民间统计机构，监测范围覆盖1500万个商业运营机构超过10亿个数据来源点，是美国最为权威的数据调查机构之一。美国有关数据按照当年度平均汇率整理计算得到。）

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