01.环球洞察
▍2024年上半年，全球金融科技市场的总投资为519亿美元
上半年全球金融科技总投资下滑
全球金融科技投资(涵盖风险投资、私募股权和并购)全面下滑，交易价值从2023年下半年的623亿美元降至2024年上半年的519亿美元，交易宗数从2,287宗降至2,255宗。从地区层面看，各大地区的金融科技投资总额均出现下滑;美洲区的投资总额从385亿美元降至360亿美元;欧洲、中东与非洲区的投资总额从191亿美元降至114亿美元;亚太区的投资总额从46亿美元降至37亿美元。
▍2024年下半年金融科技主要趋势
2024年上半年，金酸科技投资者仍然非常谨慎，回避大型交易(除非情况极其特殊)。2024年下半年，宏观经济状况预计将充满挑战，且美国总统选举临近，金融科技投资预计将保持低迷。
以下是我们对2024年下半年金融科技发展的主要预测：
1）人工智能在金融科技投资者群体中的势头将继续上升：与整体投资环境类似，投资者对人工智能的兴趣和投资可能盖过其他领域。
2）支付科技板块将继续吸引最大份额的投资：支付科技将继续在金融科技交易中占最大比例，重点领域仍将是B2B支付、嵌入式支付和实时支付的现代化。
3）合规科技将吸引更多关注和投资：
在监管机制不断演变以及报告要求日益复杂的推动下，合规科技将吸引越来越多的关注和投资。
4）鉴于《数字化运营与复原力法案》(DORA)即将生效，投资者将关注网络安全：网络安全仍将是金融科技投资者的关注重点，特别是考虑到欧盟《数字化运营与复原力法案》(DORA)将于2025年初生效，人工智能相关的网络安全解决方案将吸引大量关注和投资。
5）传统金融和去中心化金融之间日益融合：各司法辖区将继续探索和批准融合传统金融与去中心化金融的业务，包括现实世界资产代币化以及利用传统金融基础设施支持加密货币投资等领域。
02.金融科技板块
▍支付科技
2024年上半年，支付科技板块投资达214亿美元，但两宗交易就占了188亿美元
支付科技领域在2024年上半年吸引了214亿美元的投资，仅略低于2023年全年的227亿美元。然而，总体数据并不能说明全部情况;美洲区的两宗交易就占了188亿美元:GTCR以125亿美元的价格收购美国支付处理公司Worldpay的多数股权;私募股权公司AdventInternational以63亿美元的价格对总部位于加拿大的Nuvei进行私有化。因为全球支付科技领域投资总体极度低迷，这两宗大额交易稍显“异类”。交易宗数也非常疲软，2024年上半年全球只有231宗支付科技交易，大幅落后于2023年的涨幅(2023年的交易宗数为570宗，为六年来的最低水平)。
▍保险科技
保险科技投资降至十年来的最低水平
2024年上半年，保险科技板块投资大幅萎缩，全球投资额仅为16亿美元，不到2023年82亿美元的四分之一。美国继续吸引全球绝大多数保险交易和投资，包括:Travellers以4.27亿美元的价格收购网络保险公司Corvus;直接面向消费者的保险公司Kin筹集1.51亿美元风险投资;嵌入式保险提供商Cover Genius融资8,000万美元。印度实时保险承销公司Perfios获得8,000万美元风投融资，是2024年上半年亚太区最大的保险科技交易;英国定价决策情报公司Hyperindex以7,300万美元融资，占据欧洲、中东与非洲区榜首。
▍合规科技
全球合规科技投资2024年上半年走强
2024年上半年，合规科技吸引了53亿美元投资，其吸引力在各金融科技板块中仅次于支付科技。Leonard Green以40亿美元的价格收购了总部位于英国的IRIS Software集团，这宗交易占合规科技投资的绝大部分;其次是TPG以2.35亿美元的价格收购了总部位于美国的Sayari公司;Keensight Capital以1.09亿美元的价格收购了总部位于爱尔兰的SoftCo公司。2024年上半年，合规科技领域还有两家公司获得了1亿美元以上的融资:总部位于德国的Solaris融资1.04亿美元;总部位于荷兰的DataSnipper融资1亿美元。亚太区最大的合规科技交易要数总部位于澳大利亚的Constantinople获得3,280万美元融资。
▍网络安全
2024年上半年，尽管投资略显疲软，但全球网络安全交易宗数仍保持强劲
2024年上半年，全球网络安全投资略显疲软，投资额为6.4亿美元，按半年算的话，略低于2023年的14亿美元。然而，网络安全交易宗数(40宗)相当强劲，可以美于历史上交易宗数第二的一年。
2024年上半年的绝大多数网络安全交易发生在美国，占据交易榜头部的包括:TPG以2.35亿美元的价格收购供应链风险情报平台Sayari;人工智能投资会计平台FundGuard和股权验证交易平台EigenLayer分别获得1亿美元风投融资。
▍财富科技
财富科技投资2024年上半年平稳起步;人工智能赋能作用的关注度上升
2024年上半年，财富科技总体投资非常低迷，全球投资额处于超低位。在美国风险投资市场，投资管理公司Edward Jones筹集了6,380万美元。除此之外，财富科技领域的投资者在2024年上半年没有进行重大交易，而是聚焦于内部创新活动。
▍区块链/加密货币
区块链/加密货币领域的投资趋于稳定，交易宗数增加
2023年大幅下滑后，全球区块链/加密货币投资在2024年上半年趋于稳定，全球投资额为32亿美元。与历史趋势相比，大型交易仍然稀少，仅五宗交易超过1亿美元，全部在风险投资领域:总部位于英国的Revolut融资1.39亿美元;总部位于香港的Hashkey Group、总部位于美国的Berachain、总部位于英国的MAR Mining和总部位于美国的EigenLayer分别获得1亿美元融资。
虽然区块链/加密货币领域的交易规模相对较小，但交易宗数还算亮眼，2024年上半年完成了677宗交易，远超去年。
03.区域分析
▍美洲
尽管美洲区的金融科技交易宗数有所增加，但投资金额略为下降
美洲区的金融科技投资总额略有下降，从2023年下半年的385亿美元下降至2024年上半年的367亿美元，但金融科技同期交易宗数从1,066宗增加至1,123宗。鉴于高息环境、地缘政治局势不明朗和估值下降的挑战缠绕不息，金融科技投资者对进行超大规模交易的兴趣减弱。相对于2023年全年超过105亿美元，成长期风险投资在2024年上半年尤为疲软，仅为16亿美元。
▍欧洲、中东与非洲(EMEA)
2024年上半年，EMEA地区的金融科技投资下降至114亿美元
2024年上半年，受地缘政治持续不明朗和高息环境的影响，市场对大宗交易的兴趣相当冷淡，EMEA地区的金融科技投资总额大幅下降，从2023年下半年的191亿美元下降至2024年上半年仅达114亿美元。英国的金融科技融资在EMEA地区内占据最大份额，吸引了73亿美元的投资，其中包括Leonard Green以40亿美元买断金融软件公司IRIS software Group，以小型企业为核心的市场平台Abound以9.99亿美元进行风险投资，以及新生代银行 Monz0融资6.21亿美元。英国以外最大型的交易包括6.52亿美元收购支付机构Banco BPM Gruppo，以及汤森路透收购瑞士电子发票公司Pagero。
▍亚太区
亚太区金融科技投资下降至37亿美元;2024年第2季度预计是自2017年第3季度以来发展最缓慢的季度
亚太区的金融科技投资从2023年下半年的46亿美元下降至2024年上半年的37亿美元，尽管同期交易宗数从406宗轻微上升至438宗。交易规模大幅缩减是导致投资金额下降的原因:亚大区2024年上半年规模最大的交易包括:中国资本市场解决方案公司亿安控股融资2.8亿美元;印度个人贷款平台KreditBee融资2.09亿美元;泰国数字金融解决方案公司Ascend融资1.95亿美元;中国ESG金融解决方案平台妙盈科技;澳大利亚绩效管理公司Camms融资1.5亿美元。
