项乾消息：6月10日，中航电子(600372.SH)公布了关于换股吸收合并中航机电(002013.SZ)并募集配套资金暨关联交易的预案方案。
具体方式为：中航电子将以发行A股方式换股吸收合并中航机电，即中航电子向中航机电的换股股东发行A股股票，交换该等股东所持有的中航机电股票。按照本次预案，换股吸收合并后，中航电子原股东中航科工的持股比例将从原来的39.43%降低至16.52%(以募集配套资金总额上限测算)，中航机载系统有限公司(以下简称机载公司)则从16.41%上升到25.96%。
换股吸收合并完成后，机载公司将其原持有中航电子的股份以及原持有中航机电的股份按照换股比例换成的中航电子股份对应的表决权委托给中航科工。同时，中航机电将终止上市并注销法人资格，中航电子将承继及承接中航机电的全部资产、负债、业务、人员、合同及其他一切权利与义务。中航电子因本次换股吸收合并所发行的A股股票将申请在上交所主板上市流通。
也就是说，存续公司的控股股东仍为中航科工，实控人仍为中国航空工业集团。
吸收合并前，中航电子和中航机电分别为国内航空电子系统、航空机电系统的龙头企业。其中，中航电子产品谱系全面，应用领域广泛，拥有较为完整的航空电子产业链，具有较高的行业美誉度。中航机电，原湖北中航精机科技股份有限公司，总部位于湖北襄阳，2004年7月上市，产品谱系覆盖航空电力系统、液压系统、燃油系统、航空机电系统等。
此次吸收合并拟采用询价的方式，向包括中航科工、航空投资、中航沈飞、航空工业成飞在内的不超过35名特定投资者非公开发行A股股票募集配套资金不超过50亿元。
其中，中航科工拟认购的募集配套资金为5亿元，航空投资为3亿元，中航沈飞和航空工业成飞均为1.8亿元。四家公司均属于航空航空工业集团体系内。
中航电子表示，作为存续公司将整合吸收合并双方资源，优化航空工业机载板块的产业布局，发挥规模效应，实现优势互补，有效提升存续公司核心竞争力，顺应全球航空机载产业系统化、集成化、智能化发展趋势，打造具有国际竞争力的航空机载产业，在协同发展、产业拓展上实现新跨越，支撑国家航空事业健康发展。
从业绩来看，2022年一季度，中航机电营收同比上升10.31%至39.49亿元，归母净利润同比上升26.07%至2.66亿元。2021年全年，中航机电营收同比增长22.64%至149.92亿元；归母净利润同比增长18.27%至12.71亿元。
中航电子业绩同样喜人，2022年一季度营收同比增加19.6%至23.46亿元；归母净利润同比增加44.37%至2.01亿元。2021年全年，中航电子营收同比增长12.5%至98.39亿元，归母净利润同比增长26.6%至7.99亿元。
