序言/ 笔者在股海中摸爬滚打多年，长期跟踪研究各种庄家主力的行为。笔者根据中国股市的运行规律和现状、庄家主力的意图和散户的炒股特点和习性，对股市潜心研究、跟踪观察、实盘检验，为投资者提供一个全新的视角和操作方式。着力帮助广大散户解决选股难、一买就跌、一卖就涨等炒股问题！
黑周四，沪指创年内最大单日跌幅，两市飘红个股仅300余只，超2800股下跌。这是继上周五200股跌停惨案后,A股再一次遭受的重仓。现在，每次A股遭遇大跌，消息面都是静默期，没有任何说法，仿佛一切都在掌控之中。
上证指数黑周四
经历了上周五的暴跌行情之后，本周“黑周四”魔咒再度应验，沪深两市全线收跌，上证指数暴跌2.29%，创下今年最大单日跌幅记录，上一次大跌还要追溯到去年双十二，妖精论致使大盘暴跌2.47%。本轮暴跌，有一个新特点，虽说指数大跌，但是跌停的个股还是比较少的。与上周五，指数小跌，200股跌停，1000股大跌相比，真是小巫见大巫。
遭到做空？
首先解释下做空，这是一种股票期货等投资术语：就是比如说当你预期某一股票未来会跌，就在当期价位高时卖出你并不拥有的股票，再在股价跌到一定程度是买进，这样差价就是你的利润。
提醒广大中小投资者，做空机制对庄家来说，固然也有很大的风险，但是其暴利的诱惑是巨大的，在暴利诱惑和管制乏力下，他们会不择手段，会散布更多难以辨真伪的虚假信息，会更频繁地做庄、联手操纵价格等等。特别是在做空机制下，股指和股价的暴跌将会经常发生，而且这样的暴跌将使一部分集团和个人获得暴利，市场中将出现真正的空方，而对于只能依靠股价上涨而获利的中小投资者来说，怎么可能有能力与空方进行搏杀并战而胜之呢？
如何应对？顺势而为，也就是俗话说的跟庄：
技术面识庄概述
从技术面识庄,其基本原理是基于这样的一个事实--所有庄股的技术走势都被人为控制,因此,其走势与其它个股有明显的差别。在实践中我们经常注意到,虽然在一个比较大的周期里庄股总是能够表现出其固有的运行规律,即完成从吸货到派发的全过程；但从较短的期间看,比如数日至数周,庄股的走势就往往呈现出非常复杂的变化。对于这种变化,少有文章谈及,而在日常投资中又经常遇到。因此,了解一些庄股运行的内在特征,将有助于投资者在种种复杂局面下作出正确的判断。
庄股运行的短、中、长期走势,都带有浓厚的"人工雕啄"的痕迹。
其中,庄股长期走势的表现得特别明显。这是由于长期走势包括了做庄的全过程,体现了筹码收集和派发活动的整体背景,因此其中必然伴随着股价波澜壮阔的上升和随后相对较小幅度的下跌（部分做庄失败的除外）。这一规律已经被无数的实践所验证。至于庄股的中期走势,传统上一般将其划分为建仓、洗盘、拉升和派发几个阶段,但从近来盘面的情况看中期走势各阶段的复杂性已经明显增加。对于庄股的短期走势更是千变万化,庄家借助于手中的大量资金和筹码,审时度势随机应变,其操作诡密变化无常,一般投资者很难识别。
主力完成建仓后的操作手法：
主力建仓完毕之后,一般并不会马上就进入拉升状态,虽然此时其拉升的心情十分急切,但还要最后一次对盘口进行全面的试验。
一、试盘。其目的是观察多空双方的力量,探明市场上的持仓情况。一般而言,在较长的吸货阶段,主力不能肯定在此期间有否其他主力介入,否则的话就会造成不小的麻烦。在操作过程中,两个主力几乎同时介入的情况是十分常见的,持仓比例差不多,吸货阶段都十分吃力。虽然这只股票不错,但就是不涨,上下震荡,成交量时大时小。出现这类情况多半是几个主力挤在一起,彼此相互制约。
一般的试盘方法是主力用几笔大买单把股价推高,看看市场的反应。主力将大买单放在买二或买三上,推动股价上扬,此时看看有没有人在买一上抢货,如果无人理睬,说明盘面较轻,但股性较差。如果有人抢盘,而且盘子较轻,就成功了一半。
主力在拉升到一定的价位时,忽然撤掉下面托盘的买单,股价突然回落。尔后,主力再在卖一上压下一个大卖单,这时股价如果轻易下挫,说明没有其他主力吃货。在推升的过程中,盘中有时会有较大的抛压,这时主力大多先将买盘托至阻力价位之前,然后忽然撤掉托盘买单,使股价下挫。如此往复,高点会不断降低,该股的持有者会以为反弹即将结束。主力突然打出一个新高之后又急转直下,此时比前期高点稍高,眼看很快要跌回原处,人们再也不敢不减仓了,集中的抛单就会被拆散。
计算庄家的持仓量：
吸货形态。庄家吸筹一般分为两个阶段,低位吸货和拉高吸货。初级吸货阶段的持仓量比较容易计算,可以认为吸筹量大约占全部成交量的15％到30％之间的水平。
拉升阶段有两种形式,一种是急升走势,这是庄家的主动收集筹码方法,一般考虑全部成交量的50％为庄家吸筹量；一种是缓升走势,这个时候,庄家往往是进货和出货在同时进行,不断地赚取差价降低成本。可以认为庄家的吸筹量大约在25％到35％之间。
吸货时间。对于一些吸货期非常明显的个股,大致测算庄家持仓量较为简单,其公式为：持仓量＝(吸货期×吸货期每天平均成交量÷2)－(吸货期×吸货期每天平均成交量÷2×50％)。从公式中可以看出,吸货期越长；每天成交量越大,庄家的吸货也就越多。
换手率状态。在许多情况下,如果股价处于低价位区域时,成交相当活跃、换手率很高、但股价的涨幅却很小,一般都是属于庄家的吸筹行为,换手率＝吸货期成交量总和÷流通盘×100％。就这方面因素来说,股价在低位区域换手率越大,表明庄家吸筹就越充分,这点也提醒投资者应该重点关注那些股价在低位落后于成交量变化的个股,它们将是下一阶段机会较多的一批个股。
上升途中。在一般情况下,股价上涨都伴随着成交量的同步有效放大,技术上称之为“价涨量升”,这往往是获利盘、兑现盘急于出局所造成的。然而,我们也可以看到有些个股随着股价的不断上涨,成交量反而逐渐缩小,这表明庄家的持仓量较大,没有多少浮码在外面,这种个股只要大盘不转势、走势不破位,都可以继续持仓与庄共舞。
常见的从涨停到跌停的洗盘：
通常来说,若股价从涨停板被打到跌停板,说明庄家高位派光坚决,但在ST板块中这条规律往往并不实用,而事实恰恰相反,庄家把股价从涨停打到跌停板,是一种凶狠的洗盘方式。
（600658）9月8日目前该股逆大盘走强,表现出背后有大题材的可能,9月7 日冲高封涨停,9月8日高开后迅速封住涨停,但该股仅在涨停板处停留半个小时即一头栽下,迅速被打到跌停板,今日在跌停板成交放量,盘中的这种跳水,大部分散户均夺命而逃,9月11日该股跌停板开盘后一路震荡走高,尾市被封在涨停板,随后几天也是震荡走高。
南华生物：9月11日目前该股轻松创出历史新高。9月7日、8日连续2天涨停,11 日涨停板开盘后一路下滑,尾市被封在了跌停板,全日日 K线形成1根长阴线,但12日该股低开后迅速走高,14日又创历史新高,庄家露出洗盘面目。
从以上两个实例我们可以得出有规律性的东西：股价从涨停打到跌停,日K线形成长阴线,但5日、10日及20日均线多头排列完好,股价在跌停板位置甚至没有跌破5日均线,说明仍处于强势状态,ST板块因为中设5%的涨跌幅度,从涨停到跌停也仅10%的回调,实际回调程度并不深,只是给人的心理压力较大而已。
以上的案例只适用ST板块,非ST板块由于涨跌幅为40%,庄家用这种方法洗盘成本较高,所以,投资者在ST板块中可以多并注这种现象。
庄家借刀杀人：
股市当中我们知道庄家的运作过程包括四个阶段：吸筹、洗盘、拉升、派发,其中洗盘阶段是较为重要的一环,因为不洗掉一些浮筹、拉升起来需要耗其更多的资金、洗盘洗得好不好,不仅关系到拉升是否顺利,而且关系到坐庄是否成功、庄家的洗盘方式无非是在某个价位,借助某个心理关口或者某个成交密集区,以连续抛单方式造成股价节节下滑,制造恐慌气氛,诱使获利盘和套牢盘出局,需要指出的是,庄家洗盘必然会浪费一些廉价筹码,如果庄家已吸饱喝足,此时犹如箭在弦上,不得不发,庄家更会珍惜底部筹码,此时庄家多半不拿筹码打压,而是与上市公司配合利用上市公司发布一些利空消息,比较典型的有：公布不太好的年报或中报；发布澄清公告；发布警示性公告,目的只有一个,借刀杀人,借利空洗盘。
近来又从第一种方式中演化出另一种方式,就是发布预亏公告。看佳纸股份吸筹完毕缓慢从底部爬升至8．50元一线,而这一价位,又是前期头部下端,属成交密集区,庄家用筹码打压担心肉包子打狗一去不返。于是,一纸预亏公告成功引诱出一大批浮筹后,庄家目的达成,随后轻松上行,至今股价填权完毕。
看来,借刀杀人将贯穿人类生活,正人君子即使不屑使用,也得学会怎样防范和识破,特别是诡计多多的股票市场。
主力的折磨术与引诱术：
一、底部区域的“折磨术”
(一)反技术折磨
技术分析有两块基石：第一,一切信息都反映在股价走势上。第二,历史会重演,从过去和现在的走势、形态,可以预测未来。随着技术分析的日益普及,加速了市场思维和行为的趋同化。于是,如何让广大投资者经不起底部的折磨,把手中筹码杀跌、割肉,就成了主力的首要任务。主力赚谁的钱？说到底,就是赚割肉者的钱。具体表现为：
1、重要技术关口。下跌时击穿指数整数位(如1200点),击穿关键位,击穿被视为“生命线”的30天线,击穿上升趋势线,击穿先前上攻时的巨量换手的平台,并一口气把下跌目标讲得很低很低,如二分之一位,0．618位,都会引发市场中不堪忍受折磨的恐慌性杀跌盘。
2、技术形态。即利用“死亡交叉”、“一波比一波低”、“走下降通道”、“下降压力线沉重”、“六连阴”、“下跌单边市”、“C浪开始”、“V”字型“网兜”等图形和形态,把市场中低位买进的中长线仓位和割肉盘“一网打尽”。
3、技术指标。即刻意将人们十分关注的KDJ、RSI、MACD、威廉指数在低位发生钝化,认为还要跌,甚至大跌,奉劝人们多看少动,耐心持币,作好调整几个月的思想准备,以掩护主力悄悄建仓。
(二)走势折磨
1、做下跌单边市。由于中国股市机构投资者力量太弱,数量太小,并无指数期权以抑制做空,因此,主力经常采用拔档、对倒、打压、炸盘等手段,凶狠地“往下做”。许多投资者天真地以为,指数和股价已经打到了主力的成本之下,获利盘早已没有了,再能往哪里跌？于是,奋不顾身地抢反弹,却一次次被套住,直至“弹尽粮绝”,被迫割肉。而主力凭借资金的优势,在低位加倍补进掼压所损失的筹码,只须做二分之一反弹,就能获利退场,而上方被套的中小投资者只能“在高楼空等电梯”。即使被套的指数已解放,但被套的个股却仍亏损20—30％,备受折磨。
2、下台阶在低位长期震荡。有一些个股明明有丰富的题材,主力在高位大量建仓,换手率达百分之几百,但由于题材和消息走漏,被中小机构和大户跟风买进几百万股,于是,主力不计成本对倒打压3—4元,在远离市场(包括主力)成本价之下的1元之内做来回。尽管大盘指数涨几百点,甚至创新高,尽管某日大盘暴涨,但主力就是不让这些股涨,迫使意志不坚、不堪受折磨的大户和中小散户割肉、换股或高抛低吸做差价。主力这样做,既可达到震仓洗盘目的。
又可做差价,降低成本,还可在低位收集到更多廉价筹码。更可在时机成熟时一举连连拉高,把对反弹位形成思缩定势的贪做差价者的筹码一网打尽。随后,公布一个又一个利好题材,令股价节节上窜,成为大黑马,赚上方的一大片空间。笔者发现,几乎每一匹“黑马”,主力都是在底部进行长时间的折磨,把跟风乘船者赶下去,然后把筹码都骗到手中的。因为,绝大多数紧盯盘面的人是不甘心失去眼前大盘的机会而把筹码押在死“乌龟”身上的,却不知,不能承受住眼前的折磨,必然是痛失今后的黑马。
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