六年扭亏、利润翻倍，贷款余额冲破600亿。
今年9月，平安消费金融迎来关键人事拐点：创始董事长陈东起因临近退休提交辞任申请。作为平安消金的奠基人，陈东起见证了这家公司从筹建起步，一路跻身行业第一梯队。
随着创始掌舵人即将交棒，行业缩表转型周期之下，平安消金能否延续此前的增长势头，留给新任管理层一道严峻考题。
从亏到翻倍
平安消金在2020年正式开业，在陈东起带领下，公司从刚开业的亏钱到利润大幅增长。
2020年的时候，平安消金的注册资本是50亿元；有相关报道总结：平安消金2020年亏损约2.3亿元；到2021年，平安消金联营企业权益法投资收益换算，净亏损了3.37亿元；2022年的平安消金扭亏净利润1.87亿元。到了2023年，公司逐渐把净利润做到了4.90亿元。
直至2024年，公司实现了10.20亿元的净利润，同比增幅高达108%，营收规模稳步抬升，成功让平安消金跻身了行业前十；去年净利润达到了12亿，增速有所放缓，为17.65%。
来源：平安消金披露公告
能拿到这样的成绩，是因为平安消金在三方面发了力：
一是触达了大量长尾普惠客群。
公司主打推出了线上产品“平安小橙花”，该产品的业务线渗透到了国内很多县城，更多服务普通大众这类普惠客户。
二是公司夯实了经营底盘。
ABS是把放款出去的贷款打包做成金融产品对外募资，是消金公司重要融资方式；公司在去年7月中旬拿到了发行ABS资产证券化的资质，可以用更低成本借钱，资金成本下降，经营基础更稳。
三是牢牢守住了风险底线。
就去年来看，平安消金的不良贷款率为1.8%左右，处于行业偏低水平，加之公司还会定期把坏账打包转让出去；公司这种持续控制清理风险的习惯，不容易让坏账爆雷。
平安消金在这三方面协同发力，让近年的营收情况越来越好，逐步拿下108%和17.65%的利润同比增幅。
机遇与挑战并存
当下的消费金融行业，已不是再盲目扩张的时代了，行业整体进入收缩提质阶段。于平安消金而言，这既是机遇，也是挑战。
从机遇层面看，
①有集团赋能。平安消金本身有股东加持带来的发展红利，有集团强大的风控、科技、品牌能力，可以利用集团资源持续赋能自身业务。
②有政策加持。如下图所示，人行有多项政策表明，现在普惠金融、居民消费贷款、线上消费贷款，依然有不少市场，这是平安消金可抓住的机会。
来源：中国人民银行网站
③有竞争底牌。平安消金近年积累了几项核心能力，一是公司在去年7月16日得到了发行ABS低成本拿钱的资格、二是构建了线上智能风控体系、三是在客户运营方面已经建立起自身优势。
来源：上海金融监管局
行业大浪淘沙阶段，谁有更多优势谁就能有更多发展底气。
但，平安消金的挑战同样不容忽视。
其一，助贷模式监管持续收紧。当下监管部门对助贷业务约束变多；比如，平安消金很多业务是和外部助贷公司合作开展的，如果合作方出现类似违规获客、虚假宣传等问题，风险会直接传到自身，所以公司必须全流程严格管好这些外部合作机构。
其二，行业投诉压力居高不下。消金行业的投诉量一直很高，平安消金的客户投诉也不少；就去年的披露情况来看，监管局通报投诉的案件都有293件，投诉业务均为贷款服务；另外其他消费者投诉平安，如黑猫投诉[下载黑猫投诉客户端]上关于平安消金的投诉量也不少。
其三，头部机构之间竞争白热化。当下行业中，同行之间的竞争越来越激烈，各大头部消金公司都在互相抢夺优质客户；在这样的市场环境下，平安消金想要保持之前那种利润高速翻倍增长的状态并不容易。
俗话说，风浪越大鱼越大；平安消金必须在行业转型的浪潮之中紧握机会，直面挑战，持续打磨风控体系，严守合规底线，把高质量发展落到实处。
陈东起带领企业完成“华丽蜕变”
毕业于南开大学保险专业的陈东起，在1996年就加入了中国平安；平安消金创立之后，陈东起就接手掌舵了公司任职董事长。
平安消金能够从初创企业成长为行业头部，离不开他运筹帷幄。
其一，确立“金融+科技”的发展战略。
传统消金公司很多都靠人工审核，而平安消金拥有自建风控模型，可以用多维度数据判断借款人还款能力，自动审批、实时预警风险。比如，前文说过的平安小橙花，手机端即可完成全部申请，最快5分钟完成授信审批。
在陈东起任期里，公司持续迭代的就是这套模型，践行这个战略后，公司砍掉了一部分高风险的外部助贷渠道，调整了客户结构，压下了不良率，最后终于实现了利润翻倍，进入了行业头部。今年6月末，公司的放款规模达已达到654亿元。
其二，缩高风险助贷渠道，筑牢合规护城河。
自自互联网贷款新规陆续落地以来，陈东起就开始主导对高风险外部助贷渠道进行结构性调整。在该战略导向下，公司逐步压缩了风控外包、多层导流、客群风险偏高的助贷业务。
同时，公司不再把授信审批等核心环节交由外部合作机构处理。比如，对比平安消金官网前后两版助贷合作平台名单，桔子数科、信用飞、小赢科技、瓴岳科技等平台不再出现在更新后的合作清单中，后续公司可依托自建的大数据风控模型完成全流程审核。
从最初到现在、从业务筹建到盈利爬坡，每一个关键节点都凝聚着陈东起的战略判断与落地执行力。正是这份战略定力与实干魄力，才成就了平安消费金融的今天。
收官之后：新局已开，谁来接盘？
9月7日，公司发布公告称，平安消金近期拟进行管理层人事调整。
董事长陈东起因临近退休，正式申请辞任职务。其将继续履行董事长的职责直至新任董事长的任职资格经监管机构核准为止。
短期来看，公司要完成管理层的平稳交接。
公司的首要任务是走完监管审批，平稳换人，不能因为换领导，让业务、风控政策发生大波动；同时，公司还要持续满足监管要求，把贷款全流程的风控做得更完善，管好外部助贷合作方，让合规要求贯穿全部业务。
中长期来看，公司要继续走好高质量发展路线。
一方面，平安消金要深度利用平安集团的技术与资源，优化自身的智能风控体系，严格做到利息、费用清晰透明，从而改善客户体验。
另一方面，公司要理性地控制放款总量，持续处理坏账，进一步平衡“做业务冲收入”和“控制坏账”，不让风险失控。而且公司还要继续规范和外部助贷公司的合作，防范渠道带来的违规与坏账风险，妥善处理客户投诉，保护品牌声誉，避免舆情。
从行业长期视角来看，消费金融行业的马太效应不断加剧，在强者愈强的行业环境下，平安消费金融有强大股东背景作为支撑，已拿到了行业竞争的入场券；但想要持续领跑，需要依靠自身的经营实力。
结语
陈东起六年深耕平安消金，带领公司完成了从亏损到盈利的跨越，筑牢了后续业务的合规根基。
消金行业早已告别了规模至上的时代，大浪淘沙之下，平安消金努力做好合规与风控工作，才是其长久立身之本。
这次人事更迭，只是公司在行业转型路上的一处节点；站在新起点的平安消金，能否延续增长韧性，这是留给新任管理层的一场持续考验。
