6月22日晚间，科大讯飞发布公告，宣布公司会计估计发生变更。
此次会计估计变更，实际是变更的应收账款和其他应收款的坏账计提方式。具体来看，应收账款的坏账计提，由业务赛道划分，变更为按客户类型划分，比之前相对宽松；其他应收款的坏账计提，相对收紧。
金通社注意到，科大讯飞的应收账款绝大部分是政府等低风险客户，此次会计估计变更，公司的应收账款计提压力大为减轻。
而更值得关注的是，此次会计估计变更，是在2026年第一季度扣非净利润大幅下降88%的背景下，而且会计估计变更不回溯以往，因此可以肯定地推断，未来科大讯飞的业绩将由于这次变更而天然向好。
这是财报粉饰？还是合理利用规则？
如何变更？
此次会计估计调整分为应收账款、其他应收款两大板块，两套计提标准一松一紧，形成风险对冲设计。
在此之前，公司应收账款与合同资产仅以业务赛道划分核算组合，行业解决方案、开放平台消费业务共用一套5年账龄迁徙率模型测算预期信用损失，并未区分客户信用资质。政企长期应收款项与民营客户欠款执行完全一致的减值计提比例，优质低风险资产与高风险民企欠款混池核算。
调整完成后，公司在原有业务赛道分类基础上，新增客户信用等级分层机制，拆分出两类独立风险核算池。
其中低风险客户池囊括政府机关、事业单位、央企、地方国企、上市非ST企业、系统重要性银行，对应公司六成以上应收规模。针对该类客户，公司将账龄迁徙统计周期由5年延长至6年，结合历史长期回款数据下调同账龄档位的综合计提比例。
而民营企业、小微企业、非上市地方平台等划入普通客户池，原有5年账龄迁徙测算模型保持不变，计提标准未做放松。
针对其他应收款，公司同步收紧减值计提尺度。保证金类往来款项细化多档逾期计提比例，逾期时间越久计提比例越高；外部往来、备用金类款项逾期90天即执行50%高比例计提，对比旧有核算标准约束力度显著提升，以此对冲应收账款放宽计提带来的账面利润增量。
科大讯飞在公告中解释了调整的依据。此前一刀切的核算模式颗粒度不足，无法公允反映不同资产的真实违约风险。政企客户回款周期普遍偏长，但付款具备刚性，历史坏账率远低于民营客户，统一计提模式会对优质应收超额计提减值，扭曲资产真实价值；而长期挂账的杂项其他应收款潜藏隐性坏账，从严细化计提能够提前释放潜在风险，匹配资产实际风险水平。本次调整已完成董事会、审计委员会全流程审议，会计师事务所容诚所对调整合理性予以认可。
从资产规模、计提比例变动测算，本次双向调整形成利润对冲效果，全年将实现账面利润净增厚。
财报显示，公司低风险政企应收账款规模约110亿元，调整前统一核算模式下综合计提率区间为8%至10%，分层核算后综合计提比例回落至3.5%至5%，全年可减少信用减值计提、释放账面利润4亿至6亿元。
与之对冲的是其他应收款、民营客户应收收紧计提带来的新增减值，全年新增计提规模0.6亿至1亿元。两相抵扣后，2026年全年归母净利润预计净增加3亿至5亿元，全部利润增量计入下半年财务报表。
财报粉饰？还是合理利用规则？
从合规维度看，本次调整完整落在准则框架内，显然不属于财务造假、恶意粉饰报表行为。
现行准则鼓励企业依据客户信用风险差异拆分应收款项组合，此前仅按业务划分的核算方式本身存在核算颗粒度短板，本次分层建模符合预期信用损失计量的规范导向。
加之选用未来适用法、不改动历史财报，规避了追溯调节往年利润的常见违规手段，整套调整流程、中介机构意见均无合规瑕疵。
科大讯飞在公告中表示，本次会计估计变更是依据企业会计准则相关规定，并结合公司实际情况进行的合理调整，符合财政部、中国证券监督管理委员会、深圳证券交易所的有关规定，变更后的会计估计能够更加客观、公允地反映公司的财务状况和经营成果，为投资者提供更可靠、更准确的会计信息。
值得关注的是，此次会计估计的调整时机比较微妙。
2026年一季度，公司归母净利润亏损1.7亿元，虽然是同比减亏12.17%，但主要是由于2.6亿元的非经常性损益（其中2.2亿是政府补助）托底才减亏；扣非净利润亏损4.3亿元，同比下降88.58%，主业盈利长期高度依赖政府补助托底。若不实施本次会计估计变更，全年扣非利润大概率维持微亏或小幅盈利状态。
调整于今年6月末落地，完整覆盖下半年全部核算周期，通过账面利润增量对冲上半年大额亏损，稳定全年盈利预期，维持资本市场对公司业绩增长的判断，优化二级市场估值层面的企业形象。
回溯公司历年财务处理习惯，企业长期依靠研发资本化、政府补助、会计估计调整熨平利润周期，本次应收计提规则优化，在投资者看来也并不意外。
综合来看，科大讯飞本次会计估计变更，是准则允许范围内的利润平滑操作，具备资产风控优化的客观业务支撑。虽然不存在恶意财务洗澡、违规操纵报表的行为，但调整时点，同样会让投资者感到有对冲一季度亏损的意图。
