久期财经讯，10月26日，惠誉已授予中国银行股份有限公司(Bank of China Limited，简称“中国银行”，03988.HK，601988.SH，A/稳定/bbb)伦敦分行拟发行高级无抵押票据“A(EXP)”预期评级，该票据是在其400亿美元中期票据计划之下发行的。
这些票据将作为可持续性再挂钩债券发行，其净收益将用于为中国银行可持续性再挂钩债券管理声明中定义符合条件的可持续发展挂钩贷款组合提供融资和/或再融资。
发行的目的是增加资本流动，支持企业改善生态环境、应对气候变化、节约资源和提高效率、提高社会效益、完善公司治理体系。
该行计划发行固定利率的美元票据，票面利率根据可持续发展挂钩贷款的ESG相关可持续发展绩效目标进行调整，直至窗口期结束，到期时按票面赎回。最终评级取决于惠誉收到的最终文件与已获得信息的一致性。
关键评级驱动因素
中国银行伦敦分行与中行隶属同一法人实体。因此，拟发行票据构成中行的直接、无条件、无抵押、非次级债务，且其评级与中国银行的长期发行人违约评级一致。中国银行的发行人违约评级是基于惠誉预计，该行在承压时获得中国政府(A+/稳定)支持的可能性极高。
评级敏感性
可能单独或共同导致惠誉采取正面评级行动/上调评级的因素包括：
若惠誉上调中国银行的发行人违约评级，亦将上调拟发行票据的预期评级。
可能单独或共同导致惠誉采取负面评级行动/下调评级的因素包括：
若惠誉下调中国银行的发行人违约评级，亦将下调拟发行票据的预期评级。
