作者：王莉
出品：全球财说
8月，重庆银行迎来新行长。
根据重庆银行第六届董事会第七十一次会议决议公告，原行长冉海陵到龄退休，董事会同意聘任高嵩为重庆银行行长，相关任职资格尚须报国家金融监督管理总局重庆监管局核准；高嵩在取得前述任职资格前，代为履行行长职责。
据了解，高嵩现年44岁，原为重庆农商行副行长，并曾在交通银行重庆分行任职。2020年7月至2021年12月，曾挂职任国务院国资委政策法规局副局长。此番履新后，他将成为最年轻的上市银行行长之一。不过高嵩将面临重庆银行盈利能力下降，资产质量风险加大的局面，同时该行支出增幅也较大，高嵩能否为重庆银行寻到新动能，或将是对其的考验。
01
个人银行业务税前利润大幅跳水
2022年的重庆银行营业收入下降，净利润也是经过各种“努力”实现一定的增长。
2022年该行全年实现营业收入134.65亿元，同比下降7.23%；实现净利润51.17亿元，同比增长5.30%。
注意到，重庆银行2022年利息净收入和手续费及佣金净收入双下滑，导致营业收入必然下降。而两者的下降则主要是因为支出增长过快，导致收不抵支。
数据显示，2022年，该行利息收入为275.34亿元，较上年增加1.23亿元，增幅0.45% ；利息支出为167.26亿元，较上年增加9.12亿元，增幅5.77%。利息支出的大幅增长，“吞噬”掉了收入微不足道的增幅，导致利息净收入同比下降6.8%。
具体来看，其利息收入增幅不高，主要是受生息资产平均收益率下行影响，去年较上年下降了43个基点。根据利息收支变动，生息资产中拖“后腿”的是现金及存放中央银行款项和存放于同业及其他金融机构款项，二者利息收入直接表现为负收入，客户贷款和垫款虽然利息收入增长，但还是受到利率因素较大的拖累影响，产生的利息收入还不及证券投资高。
而利息支出的变动则主要是受规模因素影响，尤其是客户存款规模的增长，此外客户存款平均成本率也有增长，较上年增长0.03个基点，因此在规模和利率因素的共同带动下，推高客户存款利息支出水平，最终导致利息支出远高于利息收入的增长。
去年该行客户存款总额3825.94亿元，比上年末增加438.99亿元，增幅12.96%，增幅较高。该行公司存款和个人存款占比水平较为均衡，占比分别为50.55%和43.7%，其中公司活期存款规模下降，即便公司类活期存款平均成本率上升，也未能阻止其下滑。
具体从收入贡献来看，重庆银行主要还是依赖公司银行。该行公司银行业务收入和税前利润均显著高于个人银行业务，需注意的是该行个人银行业务税前利润大幅跳水，2022年同比大幅下降94.11%。
注意到，该行在去年减少了零售贷款投放，去年末零售贷款余额较上年下降7.19%，中坚力量当然还是公司贷款，同比增长12.25%，不过值得关注的是，票据贴现同比大增67.98%。
手续费及佣金的收入和支出情况和利息收入支出类似，即收入微增，支出大增，导致收不抵支。
2022年，该行手续费及佣金收入同比仅微增1.28%，手续费及佣金支出同比则大增了14.1%，最终导致手续费及佣金净收入下降。在手续费及佣金收入中主要是担保及承诺业务收入下降较多，降幅33.74%，该行称主要是由于跨境担保业务收入减少。支出结构没有披露，尚无法判断支出大增的原因。
02
不良双升
重庆银行营业收入下降，利润还能增长，主要还是依靠压缩信用减值损失。
2022年该行营业支出下降，但其中业务及管理费是增长的，同比增长9.22%，人工成本是业务及管理费的最重要组成部分，同比增长了7.46%。带动营业支出下降的是信用减值损失，2022年该行信用减值损失同比下降30.22%。由此带来利润的进一步增长。
信用减值损失下降，是因为该行资产质量改善了吗？从报表数据看似乎并非如此。该行2022年不良贷款“双升”，拨备覆盖率下降，逾期贷款增加、核销增长，即该行资产质量风险反而是在上行。
2022年不良贷款余额较上年增长17.76%，不良贷款率1.38%，较上年末提高0.08个百分点；拨备覆盖率211.19%，较上年末下降62.82个百分点。从贷款五级分类看，该行的关注类贷款还在增长，意味着未来不良仍有上行风险，次级、可疑类贷款也在增长，也加大了未来损失类贷款增加的风险。
逾期贷款去年较上年增长了10.95%，其中主要是新增逾期，其逾期90天以内贷款较上年增长44.13%，逾期90天至1年的较上年增长23.41%。当年的核销及转出也较上年增长了3.78%。
从贷款类别看资产质量情况，《全球财说》注意到，该行零售贷款不良率虽然低于公司贷款，但增幅较大，较上年增加了0.4个基点，其中个人按揭贷款、个人消费贷款、信用卡透支的不良贷款率均在增长。个人消费贷款不良率增幅最高，较上年增加了0.68个基点，注意到，该行去年个人消费贷款发放余额也有大幅度下降，同比大幅下降47.84%。
从贷款行业看，房地产贷款在行业贷款中余额及占比有所下降，但不良率还在上升，2022年较上年增加了1.17个基点为5.88%。
今年2月17日晚，重庆银行推出A股上市后第三次股价维稳措施，其中，第一大股东重庆渝富拟以不低于该行最近一个年度现金分红15%的自有资金增持股份，增持金额不低于2858.02万元；包括董事长林军在内的12名董事、高管拟以不超过上一年度领取薪酬总额(税后)15%的自有资金增持股份，增持金额合计不低于40.25万元。本次增持金额合计不低于2898.27万元，增持期限员自今年2月6日起90天内。
7月28日晚间宣布，截至当天，该行关于稳定股价措施所涉及的增持计划已实施完毕，有关增持主体以自有资金通过上海证券交易所交易系统以集中竞价交易方式累计增持股份约381.83万股，占总股本的0.1099%，累计增持金额2899.45万元，成交价格区间为每股7.10元至8.34元。
